外汇市场是世界上最大的金融市场，平均每天交易额超过5万亿美元。 然而，尽管有许多外汇投资者，但真正成功的却寥寥无几。许多交易者失败的原因与其他资产类别投资者失败的原因相同。此外，利用借来的资本来增加市场提供的潜在投资回报的极端杠杆，以及交易货币时所需的相对较少的保证金，使交易员没有机会犯许多低风险的错误。

特定于交易货币的因素可能导致一些交易员预期的投资回报高于市场能够持续提供的回报，或者比在其他市场交易时承担更多的风险。

外汇市场交易风险

某些错误会阻碍交易员实现投资目标。以下是困扰外汇交易员的一些常见陷阱：

• 不遵守交易纪律：任何交易者最大的错误就是让情绪控制交易决策。成为一个成功的外汇交易者意味着取得一些大的胜利，而遭受许多较小的损失。经历多次连续亏损是很难处理的情绪，可以测试一个交易者的耐心和信心。试图击败市场，或向恐惧和贪婪屈服，可能导致做空赢家，让输家的交易失去控制。征服情绪是通过在一个精心构建的交易计划内交易来实现的，这个计划有助于维持交易纪律。
• 无计划交易：无论是外汇交易还是任何其他资产类别的交易，成功的第一步是制定并遵循交易计划。”没有计划就是计划失败”这句格言对任何类型的交易都适用。成功的交易者在一个文件化的计划内工作，该计划包括风险管理规则，并规定了预期的投资回报率（ROI）。坚持战略**易计划可以帮助投资者规避一些最常见的交易陷阱；如果你没有一个计划，你就是在卖空你在外汇市场上所能完成的。
• 不适应市场：在市场开放之前，你应该为每一笔交易制定一个计划。进行情景分析，为每一个潜在的市场情况制定行动和对策，可以大大降低发生重大意外损失的风险。随着市场的变化，它带来了新的机遇和风险。没有什么灵丹妙药或万无一失的“制度”能够长期持久地占上风。最成功的交易者会适应市场变化，并修改策略以适应市场变化。成功的交易者为低概率事件做计划，如果它们发生，他们很少感到惊讶。通过教育和适应过程，他们保持领先地位，不断寻找新的和创造性的方式，从不断变化的市场中获利。
• 通过试错学习：毫无疑问，学习外汇市场交易最昂贵的方法就是通过试错。从错误中吸取教训来发现合适的交易策略并不是交易任何市场的有效方法。由于外汇市场与股票市场有很大不同，新交易员承受账户严重亏损的可能性很高。成为一个成功的货币交易者最有效的方法就是获得成功交易者的经验。这可以通过一个正式的贸易教育来实现，也可以通过与一个有着显著业绩记录的人建立导师关系来实现。一个最好的方法来完善你的技能是影子一个成功的交易者，尤其是当你增加了几个小时的实践自己。
• 有不切实际的期望：不管别人怎么说，外汇交易不是一个快速致富的计划。熟练地积累利润不是冲刺，而是马拉松。成功需要反复努力掌握所涉及的战略。摇摆不定或试图迫使市场提供异常回报，通常会导致交易者冒着比潜在利润所能保证的更多的资本风险。在不现实的收益上赌博，这意味着放弃旨在防止市场悔恨的风险和资金管理规则。
• 糟糕的风险和资金管理：交易者应该把重点放在风险管理上，就像他们在制定策略上一样。一些天真的人会在没有保护的情况下进行交易，并避免使用止损和类似的策略，以免过早止损。在任何给定的时间，成功的交易者都确切地知道他们的投资资本有多少处于风险之中，并确信这与预期收益有关。随着交易账户越来越大，保本变得越来越重要。交易策略和货币对的多样化，配合适当的头寸规模，可以使交易账户免受不可弥补的损失。高级交易者会将其账户划分为单独的风险/收益部分，其中只有一小部分账户用于高风险交易，余额则保守交易。这种资产配置策略还将确保低概率事件和交易中断不会摧毁一个人的交易账户。

管理杠杆

尽管这些错误会影响所有类型的交易员和投资者，但外汇市场固有的问题会显著增加交易风险。外汇交易者获得的大量财务杠杆带来了必须加以管理的额外风险。

杠杆为交易者提供了提高回报的机会。但杠杆和相应的金融风险是一把双刃剑，既放大了下行趋势，又增加了潜在收益。外汇市场允许交易者将他们的账户杠杆比率高达400:1，这在某些情况下会带来巨大的交易收益，而在另一些情况下会造成严重的损失。市场允许交易者使用大量的金融风险，但在许多情况下，限制杠杆的使用量是最符合交易者利益的。

大多数专业交易者使用大约2:1的杠杆率，在他们的交易账户中每5万美元交易一个标准地段（10万美元）。这与每5000美元一个小批量（10000美元）和每500美元一个小批量（1000美元）的账户价值不谋而合。可用的杠杆率来自经纪人对每笔交易所需的保证金。保证金只是一个善意的存款，你作出隔离经纪人从潜在的损失交易。该行将保证金存款汇集成一笔非常庞大的保证金存款，用于与银行间市场进行交易。任何一个曾经有过严重错误交易的人都知道可怕的追加保证金通知，即经纪人要求额外的现金存款；如果他们得不到，他们会亏本卖出头寸，以减轻进一步的损失或收回资本。

许多外汇经纪商需要不同数额的保证金，这转化为以下流行的杠杆比率：