什么是退保费(a surrender fee)？

退保费是投资者提前从保险或年金合同中提取资金或取消合同而收取的罚款。退保费激励投资者维持合约，减少提前退保的频率。投资者可能会遇到其他产品的退保费，如共同基金。

关键要点

• 退保费是提前退保或取消年金的惩罚。
• 退保费可能也适用于共同基金，但通常是短期的。
• 费用可能很高，因此，如果你预见到投资需要流动性，那么就避免使用此类产品。
• 还需缴纳退保费 被称为移交指控。例如，如果你取消你的人寿保险单，你将受到退保费的打击。

退保费的工作原理

退保费因提供年金和保险合同的保险公司而异。典型的年金退保费可能是合同生效第一年内投入资金的10%。合同期内，退保费每连续一年可能下降1%。因此，在这种情况下，年金受益人实际上有权在合同签订10年后选择不提取违约金。

退保费可适用于短至30天或长达15年的一些年金和保险产品。如属共同基金，可收取短期退保费。这通常会惩罚投资者在购买股票后30到90天内卖出股票。这些收费旨在阻止人们将投资股票用作短期交易。这种安排也常见于可变年金。如果你必须兑现年金或保险单，一定要检查你将损失多少余额。

一些共同基金收取退保费，以阻止短期交易。

退保费理由

大多数带有退保费的投资都会向**它们的销售人员支付前期佣金。发行公司通过收取投资费用来收回佣金。如果投资在购买后不久**，收取的费用将不包括佣金成本。退保费保护发行人免受此类损失。

你应该避免退保费吗？

一般来说，明智的做法是避免以退保费进行投资，但生活环境会发生变化，紧急情况也会发生。如果你渴望灵活性，那就找一些不会长期锁定资金的投资。如果你要买人寿保险，要明白这是一项长期投资，即使失业，你也需要长期支付保险费。就年金产品而言，确保收益大于流动性和灵活性的不足。