什么是免税利息(tax-exempt interest)？

免税利息是指无需缴纳联邦所得税的利息收入。在某些情况下，纳税人获得免税利息的数额可能会限制纳税人享受某些其他减税的资格。免税利息最常见的来源是市政债券或罗斯退休账户内的创收资产。

关键要点

• 免税利息是指无需纳税的利息收入，尤其是在联邦一级。
• 一些市政债券也可能是“三免”，即不在联邦、州或地方一级纳税。
• 免税利息也可以在罗斯退休账户以及其他一些税收优惠产品和账户中赚取。

免税利息

免税利息可能有点用词不当，因为它仍可能在州或地方一级征税。它也可能受到替代最低税（AMT）的约束。 此外，免税投资的资本利得仍应纳税；只有这些投资的利息是免税的。 除联邦一级外，在州和地方一级免税的最常见的赚取利息的方法是投资者购买在其所在州或居住地发行的市政债券。

市政债券是支付免税利息的最常见的投资类型之一，但虽然利息在联邦一级可以免税，但在州一级仍然可以征税。例如，一个加州居民购买了纽约市政债券，就要为此利息缴纳加州所得税。 然而，这些税法因州而异。例如，威斯康星州和伊利诺伊州等州对大多数市政债券的利息征税，包括他们自己的，  而加州和亚利桑那州等州如果投资者居住在自己的州，则免征利息税。  犹他州是一个免除州外债券利息的州，只要该州不对犹他州发行的债券征税。 美国**发行的国库券支付的利息在州和地方一级免税，但在联邦一级不免税。

三倍免税 is a way of describing an investment, usually a municipal bond, which features interest payments exempt from taxes at the municipal, state and federal levels. 

国家和地方利息税

根据美国国税局（IRS），州或地方**债务的利息可以免税，即使债务不是债券。例如，只有普通书面买卖协议才能证明的债务利息可以免税。此外，保险人因国家或政治部门违约而支付的利息可以免税。

持有股票和市政债券组合的共同基金将根据联邦所得税指导方针对债券所得收益部分免税，并可能根据债券来源地和/或纳税人的居住地免除州税。

其他考虑因素

由于免税利息不需缴纳所得税，因此，出于征税目的，它不包括在调整后总收入（AGI）的计算中。 支付10美元以上免税利息的发行人或贷款人必须在表格1099-INT中向纳税人和IRS报告利息收入。 纳税人或借款人则必须在1040表格中申报免税利息。 作为免税利息收到的金额由国税局用来确定纳税人的社会保障福利应纳税的金额。