什么是无文件（无文件）抵押(no documentation (no doc) mortgage)？

无文件抵押是指不需要借款人核实收入的贷款。相反，这种贷款是在确认借款人有能力支付贷款的声明上批准的。没有文件抵押贷款通常给予那些收入不容易核实。这些贷款基本上不受管制，主要是基于有担保财产的转售潜力和抵押贷款的偿还结构。

关键要点

• 无文件抵押不需要 收入核实 从借款人那里。 
• 借款人向贷款人提供他们可以偿还贷款的声明。
• 这些贷款通常发放给没有固定收入来源的个人，包括自营职业者。
• 无抵押贷款是有风险的，是导致大萧条的金融危机的罪魁祸首之一。
• 贷款机构通常要求比传统抵押贷款支付更高的首付。

无文档（无文档）抵押贷款的工作原理

为了获得抵押贷款的资格，借款人通常需要提交收入证明。这包括向贷款人提供W2、工资存根、**信、银行对账单和/或最近的纳税申报单。贷款人希望通过证明他们有稳定可靠的收入来源来确保借款人有能力支付贷款。当然，这是除了首付和合适的信用评分等其他因素之外的。

然而，有些抵押贷款不需要任何收入证明。这些被称为无文件（无文件）抵押贷款，无文件贷款，或无收入验证抵押贷款，这些贷款，借款人不需要提供任何收入证明。相反，他们必须提供一份声明，表明他们有能力偿还贷款。这些抵押贷款通常发放给没有固定收入来源的人、个体经营者、新移民或临时工。

无文件（无文件）抵押不符合《消费者信贷保**》要求，以合理核实借款人的财务状况。因为他们不需要收入核实，这些抵押贷款往往风险很大。多德-弗兰克法案现在要求对所有类型的贷款，特别是抵押贷款提供更多的文件。现在，银行对账单和资产文件是必要的。

《多德-弗兰克法案》（Dodd-Frank Act）对大萧条后的贷款环境带来了变化，包括对银行对账单和资产文件的要求。

无doc贷款属于Alt-A类贷款产品。这些贷款，连同其他Alt-A贷款（介于优质抵押贷款和次级抵押贷款之间）以高违约率著称，这些抵押贷款是2008年金融崩溃的罪魁祸首之一，导致了大萧条。然而，抵押贷款仍然可用，这不需要纳税申报表的收入文件。其他类型的Alt-A贷款包括：

• 低文件贷款 (低doc）只需要很少的借款人信息。放贷人经常发放这些贷款 完全取决于客户的信用评分。
• 无收入无资产 (尼娜）。这些抵押贷款计划不要求借款人披露收入或资产作为贷款计算的一部分。然而，贷款人确实核实了借款人的 就业状况 在发放贷款之前。
• 固定收益固定资产贷款 (（SISAs）允许借款人在未经贷款人核实的情况下说明其收入。这些产品也被称为 骗人的贷款。
• 忍者贷款， 俚语 向没有收入、没有工作、没有资产的借款人发放的信贷。这笔贷款忽略了核查过程。

特别注意事项

无doc和其他Alt-A贷款有助于房产投资者和房东在他们的纳税申报单上进行多次费用冲销，从而在没有彻底记录他们收入的情况下购买投资性房地产。但发放这些贷款的贷款人要求借款人有良好的信用评分和高现金储备，以支付大额首付。对借款人就业情况的核实仅说明申请表上的每月总收入。

这些抵押贷款的首付要求也不同。首付至少要30%，而其他房贷则可能高达35%至50%。相比之下，大多数传统的抵押贷款需要20%的首付。此类抵押贷款的最高贷款价值比（LTV）为70。这一比率的计算方法是抵押留置权的金额除以财产的评估价值，以百分比表示。

借款人对投资性房地产的首付越高，贷款越容易获得批准。这种商业模式适用于许多抵押贷款，因为贷款人看到借款人愿意提供大量资本。这一大笔一次性付款可能意味着，借款人因大量投资而违约的可能性较小。

无文件和其他Alt-A产品的利率通常高于传统抵押贷款的利率。其中许多有限文件贷款的担保基础来自于房地产的股权状况。