什麼是託管人(a custodian)？

託管人或託管銀行是為防止客戶證券被盜或丟失而持有客戶證券的金融機構。託管人可以以電子或實物形式持有股票或其他資產。

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託管人

關鍵要點

• 託管人是指持有金融資產以備妥善保管，以儘量減少被盜或損失風險的銀行。 
• 投資顧問必須為他們為客戶管理的資產安排一名託管人。
• 在現代，這些資產可能以實物或電子形式儲存。

理解保管人

由於他們負責價值數億美元甚至數十億美元的資產和證券的安全，保管人往往是有信譽的大公司。從另一個意義上講，可以指定一個監護人來管理未成年子女的資產。投資諮詢公司通常使用託管人來保護他們為客戶管理的資產。

大多數託管人提供相關服務，如賬戶管理、交易結算、股息和利息的收取、稅收支援和外匯管理。託管人收取的費用因客戶需要的服務而異。許多公司根據所持股份的總價值收取季度託管費。

如果需要，託管人可能有權主張對資產的佔有，通常與委託書一起。這使得託管人可以以客戶的名義進行操作，例如付款或改變投資。

在美國，一些最大的託管銀行包括紐約銀行梅隆銀行、摩根大通銀行、國道銀行和信託公司以及花旗集團。在國外，一些最著名的託管人是中國銀行（香港）、瑞士信貸銀行和瑞銀（瑞士）、德意志銀行（德國）、巴克萊銀行（英國）和巴黎銀行（法國）。

在投資顧問負責客戶資金的情況下，顧問必須遵守美國證券交易委員會（SEC）規定的託管規則。特別是，該個人或實體必須被視為合格的託管人。僅限於銀行、註冊經紀人、註冊交易商和某些其他個人或實體。代表客戶進行某些活動時，必須向客戶提供通知。必須向客戶提供定期對賬單。

可以指定託管人管理未成年子女的資產。在這種情況下，託管人可以做出積極的投資決策。

未成年人監護人

如果賬戶受益人是未成年人，通常需要託管人。在這種情況下，託管人可能是一個負責任的個人，而不是一個機構。託管人有權就賬戶中的資產作出投資決定，但資金最終只供指定受益人使用。

每個賬戶只能有一個受益人，即未成年人賬戶持有人和一個託管人，即指定的成年人代表。在受益人成年之前，託管人仍然有效。

其他人可以向未成年人的賬戶供款，但他們沒有許可權在資金存入後如何管理。

常見問題

託管金融機構的作用是什麼？

託管人金融機構持有客戶證券，以備保管，防止客戶被盜、丟失。他們可以以電子或實物形式持有股票或其他資產。由於他們負責價值數億美元甚至數十億美元的資產和證券的安全，保管人往往是有信譽的大公司。SEC要求，在代表客戶進行某些活動時，除傳送定期賬戶報表外，還必須通知客戶。

託管人還提供哪些服務？

大多數託管人提供相關服務，如賬戶管理、交易結算、股息和利息的收取、稅收支援和外匯管理。他們也有權在需要時主張對資產的佔有權，通常與授權書一起。這使得託管人可以以客戶的名義進行操作，例如付款或改變投資。

什麼是一些最大的託管銀行(some of the largest custodian banks)？

在美國，一些最大的託管銀行包括紐約梅隆銀行（bankofnewyorkmellon）、摩根大通（JPMorgan Chase）、美國州立銀行和信託公司（statestreetbank and trustco.）以及花旗集團（Citigroup）。在國外，一些最著名的管理者是中國銀行（香港）、瑞士信貸銀行和瑞銀（瑞士）、德意志銀行（德國）、巴克萊（英國）和巴黎銀行（法國）。