自己動手（diy）投資

DIY投資是散戶或個人投資者選擇建立和管理自己投資組合的一種方法和策略。這也被稱為自我導向投資。...

什麼是自己動手（diy）投資(do-it-yourself (diy) investing)？

DIY投資是散戶或個人投資者選擇建立和管理自己投資組合的一種方法和策略。這也被稱為自我導向投資。

自己動手的投資者通常利用折扣經紀公司和投資賬戶平臺，而不是全方位服務的經紀公司或專業的資金管理公司。

關鍵要點

DIY投資包括個人投資者管理自己的投資組合。
最近幾年，有兩種現象鼓勵了DIY投資；新技術的出現
線上自營經紀平臺——有些是嚴格虛擬的，有些是實體金融機構運營的——透過折扣佣金和費用以及robo advisor管理的投資組合，使DIY投資變得更加可行和經濟。
DIY投資為個人提供了更多的投資控制權，可以為他們節省費用，但同時也將所有責任推到他們的肩上，在熊市或動蕩的市場中提供的保護較少。

diy投資是如何運作的

儘管一直以來都有個人管理自己的投資，但近年來有兩種現象有助於鼓勵DIY投資：折扣經紀公司的出現和眾多線上投資工具。它們共同使得投資者建立和個性化自己的投資組合更加方便。它還引入了混合理財諮詢模式，整合了一些形式的免費互動個人理財諮詢。

在構建DIY投資組合時，投資者可以採取多種不同的方法。他們可以選擇透過折扣經紀平臺完全自主投資，支付交易佣金，也可以選擇半DIY的方式，使用自動化機器人顧問，只需要最低的費用。

自己動手（diy）投資工具

對於DIY投資者來說，選擇一個全方位服務的折扣經紀平臺是構建高效管理投資組合的關鍵。識別個人投資賬戶聚合器對於執行整體盡職調查和投資組合分析也至關重要。

折扣經紀平臺

網上自營經紀平臺形式多樣。有些運營商是嚴格數字化的：比如E*TRADE、TD Ameritrade和Robinhood等。但如今，大多數金融機構甚至許多銀行都為客戶提供了一個自助線上經紀賬戶。

例如，Capital One、花旗銀行和富國銀行都提供投資平臺。共同基金巨頭Vanguard為投資者提供了最受歡迎的“自己動手”平臺之一，為退休投資提供託管基金和定製賬戶。它在投資者資金方面的主要競爭對手之一是著名的經紀公司美林（merrilllynch），該公司憑藉其美林優勢吸引了DIY愛好者。

進入21世紀近20年來，大部分折扣經紀業務已經整合到網上投資領域。

在很大程度上，這些平臺讓你自己決定哪些投資是最好的，但它們通常提供一套研究和分析工具，以及專家建議和見解，以幫助你做出明智的決定。然後你就可以自己執行交易，透過他們的網站或移動應用程式建立你的投資組合。

這些平臺收取每筆交易的佣金，通常為每筆股票交易4.95美元至9.95美元，每筆期權合約額外收取0.50美元至1.00美元。他們讓你在保證金交易，創造期權策略，並直接投資於共同基金以及個股，外匯（外匯）和交易所買賣基金（etf）。

如果你一年只做幾筆交易，你可能想在每筆交易中多付一點錢，以便獲得更高質量的研究和分析。如果你是一個日內交易者，你可能會考慮一個網站，提供免費交易給他們最活躍的使用者。

基金家庭賬戶

對於選擇建立與基金公司直接交易的開放式共同基金投資組合的投資者來說，基金家族賬戶是一種選擇。一個DIY投資者可以建立多個基金家族賬戶，或者與一家投資公司合作，滿足他們的所有需求。

基金家族賬戶還提供外匯特權。交換特權允許投資者交換基金家族中的基金。交換特權通常會產生較低或沒有交易成本。它們可以提供基金交易所的好處，作為在不同市場條件下管理投資的一種方式。交易所特權還可以幫助DIY投資者在退休後將基金投資從激進轉向保守。

機器人顧問

Roboadvisors為投資者提供了一種基於現代投資組合理論的自動化投資組合的選擇。這些投資組合的年度諮詢費通常較低。Roboadvisors傾向於使用現代投資組合理論（MPT），或者在較小程度上使用技術交易演算法來決定他們的策略；雖然投資者可以對所有型別的潛在投資有更大的敞口，但RoboadVisor通常使用低成本指數基金。Roboadvisor服務通常還提供頻繁的再平衡，這可以幫助投資者使投資組合配置與其目標保持一致，並避免權重漂移。

個人帳戶聚合器

有這麼多的平臺和賬戶可供選擇，許多DIY投資者尋求個人賬戶聚合器的幫助，作為全面監控預算和投資的管理工具。改善和加快提供兩個最好的，結合自動化投資與金融規劃服務和建議。

diy投資的利弊

自己動手投資可以節省投資者大量的費用。它還使投資者能夠根據自己的價值，在自己的時間自主做出投資決策。

然而，DIY投資確實缺乏一些獲得專業建議和諮詢服務的優勢。一個自我導向的投資者是獨立的，學習曲線可能很陡峭。儘管大量研究表明，跟蹤市場基準的被動投資（例如，roboadvisors主要是這樣做的）的表現與大多數主動管理的基金一樣好，甚至更好，但當一個人力經理人很好的時候，他們就能戰勝市場。另外，好的投資組合管理不僅僅是在市場上漲時公佈利潤，而是在市場下跌時抑制虧損。對於一個業餘愛好者或者一個索引跟蹤機器人來說，這是很難做到的。

此外，有效的財務顧問不僅建立和監督投資組合，而且在客戶生活的各個領域提供財務建議，並提供輔助服務，如保險、房地產規劃、會計服務和信貸額度，無論是自己還是透過推薦網路。