什么是替代抵押交易平价法（amtpa）(the alternative mortgage transaction parity act (amtpa))？

另类抵押贷款交易平价法案（AMTPA）是国会1982年的一项法案，该法案推翻了许多州的法律，这些法律禁止银行发放除传统固定利率抵押贷款以外的住房贷款。 该法案导致了各种新的“异国情调”抵押贷款的可用性，如可调利率抵押贷款（ARMs）、期权ARMs、仅利息抵押贷款和气球支付抵押贷款。

关键要点

• 替代性抵押交易平价法（AMTPA）是1982年颁布的一项法律，涉及银行获准发放的住房贷款种类。
• 该法案推翻了许多试图限制银行贷款种类的州法律，允许这些金融机构提供更多所谓的外来抵押贷款。
• 外来抵押贷款包括可调利率抵押贷款（ARMS）、期权ARMS、仅限利率 抵押贷款和大额支付抵押贷款。
• 该法案被视为助长了2007年次贷危机的因素，在次贷危机中，多年的廉价信贷和宽松的贷款标准助长了巨大的房地产泡沫破裂，重创了美国和全球经济。

另类抵押贷款交易平价法案如何运作

AMPTA经常被认为是2007年次贷危机的根源，也是善意成本的典型例子。在AMPTA之前，大多数州都有规定禁止银行发放常规固定利率抵押贷款以外的住房贷款。这些限制，加上时代的两位数通胀和利率，使得低收入家庭很难甚至不可能买得起房子。

AMPTA是解决住房负担能力问题的第二个立法倡议。1980年，国会通过了《存款机构放松管制和货币管制法》（DIDMCA），废除了州高利贷法。 随着银行能够向信用不良的借款人收取更高的利率，房地产市场扩大了。但这项法律并未涉及国家对允许的抵押贷款类型的限制。两年后，安普塔就这样做了。这两部法律共同为新的抵押贷款产品铺平了道路。

ampta的意外后果

但放松监管的意外后果是，在21世纪初，许多借款人获得了他们不了解的抵押贷款。

例如，ARMs的“挑逗”利率很低，最终会随市场利率浮动，几年后会大幅上升。当贷款到期时，巨额抵押贷款需要支付巨额款项。在最初的几年里，只付利息的抵押贷款的月供较低，但当利率最终调整到包含本金时，月供可能会猛增。选择权允许借款人在几年内支付不足的款项，但未支付的余额会被附加到贷款本金上，在某些情况下，这使得借款人无法在房屋中建立权益。此外，银行担保贷款的基础是借款人的能力，使最初的低每月付款，而不考虑后来，更高的付款。

新法律解决了ampta问题

随着借款人开始因拖欠抵押贷款而失去住房，房价开始螺旋式下降，使得人们更难将住房再融资为负担得起的抵押贷款。

2007年，国会通过了一项新的立法，要求贷款人根据完全指数化的利率承销抵押贷款。2010年，《多德-弗兰克法案》（Dodd-Frank Act）要求更严格的标准和贷款人责任，实际上否定了AMPTA。 2018年多德-弗兰克法案的回滚与银行“压力测试”有关，并未改变法案的抵押贷款规则。