从短期来看，2008年的金融危机影响了银行业，导致银行因抵押贷款违约而亏损，银行间贷款冻结，消费者和企业的信贷枯竭。从长远来看，金融危机通过巴塞尔协议III在国际上催生了新的监管行动，并通过多德-弗兰克华尔街改革和消费者保**案在美国催生了新的监管行动，从而对银行业产生了影响。

关键要点

• 金融危机后采取的措施旨在保护银行及其成员。
• 对银行的一些主要影响集中在债务管理、津贴和现有资金上。
• 2010年通过的《多德-弗兰克法案》确保银行拥有高标准的流动性和可用资产，以降低风险。
• 一些金融专家认为该法案过于严格，并试图废除它。

在危机之前

在2008年金融危机爆发之前，美国通过的法规曾向银行业施压，要求其允许更多消费者购房。从2004年开始，房利美和房地美购买了大量抵押资产，包括高风险的Alt-A抵押贷款。他们收取高额费用，从这些次级抵押贷款中获得高额利润，还将这些抵押贷款用作获得自有品牌抵押贷款证券的抵押品。

由于次级抵押贷款被捆绑成债务抵押债券，并**给世界各地的金融机构，许多外国银行购买了美国债券抵押。

当越来越多的美国消费者拖欠他们的抵押贷款时，美国银行在贷款上损失了钱，其他国家的银行也一样。银行停止相互贷款，消费者和企业获得信贷变得更加困难。

2008年全球金融危机之后

随着美国经济陷入衰退，对进口商品的需求急剧下降，这有助于**全球经济衰退。人们对经济的信心急剧下降，全球证券交易所的股价也大幅下跌。

为了避免另一场金融危机，2009年12月，国际巴塞尔委员会（internationalbasel Committee）提出了一系列建议，为全球银行业制定新的资本和流动性标准。这项被称为巴塞尔协议III的改革在2010年11月获得了20国集团的通过，但委员会将标准的实施权留给了成员国。

多德-弗兰克法案

在美国，2010年通过的《多德-弗兰克法案》（Dodd-Frank Act）要求资产超过5000万美元的银行控股公司遵守严格的资本和流动性标准，并对激励性薪酬设置了新的限制。

这项立法还设立了金融稳定监督委员会（Financial Stability supervision Council），将美联储（Federal Reserve Bank）和其他机构纳入其中，以协调对规模较大、具有系统重要性的银行的监管。该委员会可以拆分可能因规模而带来风险的大型银行。设立新的有序清算基金，为陷入困境的大型金融机构清算提供资金支持。

然而，一些批评人士指责说，美国国会2010年通过的法案是奥巴马总统最初设想的法案的一个大大削弱的版本，在其发展过程中，通过立法和说客的操纵被淡化了。

与此同时，金融危机的最终影响不断显现。例如，该法案还包含了90多条规定，要求美国证券交易委员会（SEC）制定规则，同时还有数十条其他规定，SEC被赋予了制定规则的自由裁量权。截至2019年2月，美国证券交易委员会已通过《多德-弗兰克法案》67项强制性规则制定条款的最终规则。

为了提高互换基金和对冲基金市场的透明度，让投资者在高管薪酬问题上有发言权，比如设立违反证券法的举报程序。

顾问洞察

Arie Korving，首席财务官® Korving & Company LLC, 萨福克，弗吉尼亚州

始于2008年的金融危机重创了银行业。一些银行破产了，其他银行不得不接受**的救助，还有一些银行被迫与实力更强的合作伙伴合并。银行的普通股被压垮，他们的优先股也被压垮，股息被大幅削减，许多投资者损失了部分或全部资金。

其原因比人们普遍认识到的更为复杂。答案很简单，这是因为房地产泡沫破裂，但这是问题的表面。问题的一部分是由于**要求的“按市值计价”会计而导致的流动性问题，另一部分是银行账面上持有的不良抵押贷款数量。股东们的教训是多样化。不幸的是，许多人在银行股票上有很多投资，因为他们支付了如此高的股息。