什麼是虧損回籠(a loss carryback)？

虧損結轉描述了一種情況，在這種情況下，企業經歷了凈經營虧損（NOL），並選擇將該虧損應用於上一年度的納稅申報表。這導致透過減少上一年的納稅義務，立即退還以前支付的稅款。

關鍵要點

• 凈營業虧損（NOL）結轉允許公司將凈營業虧損應用於上一年度的納稅申報表，以便立即退還先前支付的稅款。
• 另一方面，稅收虧損結轉將稅收虧損用於未來幾年的回報。
• 由於資金的時間價值，結轉和由此產生的對先前支付的稅款的立即退款通常比結轉更有利。
• 稅法中的NOL結轉條款在過去幾年中多次增加、減少、完全省略和恢復。
• 重要的是要瞭解目前的狀態，結轉稅的規定。

理解虧損回籠

虧損結轉與虧損結轉類似，不同之處在於公司將其凈營業虧損用於前幾年而非後幾年的收入。由於新減少的納稅義務，虧損結轉將產生企業上一年度支付的先前稅款的退稅。應用結轉虧損後，就好像企業當年多繳了稅款一樣。

企業可以選擇在發生凈經營虧損時如何運用凈經營虧損。例如，它可以選擇放棄結轉期，只結轉損失。但是，一旦作出結轉損失的決定，就不能撤銷。

值得註意的是，NOL結轉通常比結轉更有益，因為貨幣的時間價值表明，當前的節稅比未來更有價值。當結轉對某一業務更有意義時，可能會有非常具體的情況，例如當營業稅率大幅提高時。然而，這並不是常態。

歷史上，允許NOL轉回的稅收規定從零年到五年不等。因為這對納稅人來說是一個非常有利的稅收籌劃選擇，所以稅單常常涉及到背負式稅收。在經濟衰退時期，允許納稅人收回損失的時間延長了。作為一種選擇，稅法中也完全省略了結轉，只允許結轉。重要的是要知道，在考慮攜帶行李的時間點，立法在哪裡。

損失結轉歷史

與聯邦所得稅有關的NOL結轉規定最初是作為1918年《稅收法》的一部分引入的。最初，這項聯邦所得稅規定的目的是為在戰後因**戰爭相關物品而遭受損失的公司提供短期利益。最初的結轉和結轉（統稱為結轉）準備金僅為一年。保留這項規定的目的是為主要業務具有周期性但不符合標準納稅年度的公司減輕稅收負擔。這在農業企業中很常見，因為它們高度依賴於天氣條件，可能會有一個成功的一年，然後是一個主要凈經營虧損的一年。

在接下來的幾年裡，允許的結轉期限被延長、減少、完全省略和恢復。我們將只看在過去幾十年裡，對攜帶規定的重大變化。

一些州有更嚴格的收入百分比或時間限制的結轉或結轉為國家所得稅的目的。

• 1997年的稅收減免法案將NOL結轉規定限製為兩年，同時將結轉規定延長至20年。
• 為了應對9·11襲擊世貿中心和2009年經濟大蕭條，人們暫時將“背負”的期限延長到三年、四年或五年。
• 2017年透過的《減稅和就業法案》（TCJA）取消了兩年期結轉規定，但某些農業損失和非壽險公司除外。它還允許無限期的結轉期，但結轉現在被限制在以後每年凈收入的80%。對於例外情況，除人壽保險外，保險公司允許將NOL結轉兩年並結轉20年，新的80%限制不適用。農業損失允許轉回兩年，無限期結轉，但仍受80%的限制。
• 2020年，冠狀病毒援助、救濟和經濟安全（CARES）法案有效地將TCJA實施的變更推遲到2021年1月1日。CARES法案還延長了結轉的時間框架，並允許自2017年12月31日之後至1月1日之前的納稅年度進行五年NOL結轉，2021年。這包括非人壽保險公司產生的NOL和農業損失。

現實世界的例子

2020年9月，《****》公佈了有關特朗普總統2009年報稅表的細節，稅收流失回扣引起了新的關註。根據《****》的文章，“機密記錄顯示，從2010年開始，他申請並收到了總額為7290萬美元的所得稅退稅，包括他在2005年至2008年期間支付的所有聯邦所得稅，以及利息。” 這是由於2009年的《工人、房屋所有權和商業援助法案》（Worker，Homeownership，and Business Assistance Act）的修改，透過一項NOL carryback條款實現的，該法案由奧巴馬總統簽署成為法律。

2009年稅法允許2008和2009年的納稅年度提供五年期的NOL結轉準備金，而不是當時實施的兩年期結轉準備金。這意味著2008年和2009年期間發生的NOL可用於退還損失前五年以前繳納的稅款。納稅人選擇將NOL轉回上一年度第五年的，其結轉額限制在前五年度應納稅所得額的50%。但是，剩餘的NOL餘額可結轉至前四年，等損失全部用盡為止。