指數年金是一種年金合約，它根據特定市場指數（如S&；C）的表現支付利率；它不同於支付固定利率的固定年金和可變年金，前者的利率基於年金所有者選擇的證券組合。指數年金有時被稱為股票指數年金或固定指數年金。...
什麼是指數年金(an indexed annuity)？
指數年金是一種年金合約，它根據特定市場指數（如S&；C）的表現支付利率；它不同於支付固定利率的固定年金和可變年金，前者的利率基於年金所有者選擇的證券組合。指數年金有時被稱為股票指數年金或固定指數年金。
關鍵要點
- 指數年金根據特定的市場指數（如標準普爾500指數）支付利率。
- 當金融市場表現良好時，指數年金為購買者提供了一個受益的機會，這與固定年金不同，固定年金支付的利率是固定的。
- 然而，這些合約中的某些條款可以將潛在的上漲限制在市場上漲的一部分。
指數年金如何運作
當金融市場表現良好時，指數年金為其所有者或年金受益人提供了獲得比固定年金更高收益的機會。通常情況下，它們也提供了一些保護，防止市場下跌。
指數年金的利率是根據指數的年同比收益或12個月內的月平均收益計算的。
雖然指數年金與特定指數的表現掛鉤，但年金受益人不一定能從該指數的任何上漲中獲得全部收益。其中一個原因是，指數年金通常會對潛在收益設定一定比例的限制，通常稱為“參與率”。參與率可能高達100%，這意味著該賬戶將獲得全部收益，或者低至25%。大多數指數年金的參保率在80%到90%之間，至少在合同簽訂的最初幾年是這樣。
例如，如果股指上漲15%，80%的參與率就意味著12%的信用收益率。許多指數年金在頭一兩年的參保率很高，之後參保率會向下調整。
收益率和利率上限
大多數指數年金合約還包括一個收益率或利率上限，可以進一步限制計入累積賬戶的金額。例如，7%的利率上限將信用收益率限制在7%，無論股指上漲多少。利率上限通常從15%的高位到4%的低位不等，並可能發生變化。
在上面的例子中，如果年金合同規定了7%的利率上限，那麼由80%的參保率減少到12%的15%的收益將進一步減少到7%。
如果你正在購買指數年金，問問它的“參與率”和利率上限。兩者都會降低你從市場上漲中獲得的潛在收益。
在股指下跌的年份，保險公司以最低迴報率貸記賬戶。典型的最低利率保證是2%左右。有些可以低至0%或高達3%。
調整值
在特定的時間間隔內，保險人將調整賬戶的價值，以包括在該時間範圍內發生的任何收益。保險人擔保的本金，除非賬戶所有人取款，否則不會貶值。保險公司使用幾種不同的方法來調整賬戶價值，例如逐年重置或點對點重置，其中包括兩年或兩年以上的回報。
與其他型別的年金一樣，所有者可以透過將合同年金化並指導保險公司開始支付階段來開始獲得固定收入。
