市政公司是一个地方管辖区，如城市、城镇或村庄，根据控制管辖区的法律成立，以使其能够就地方事务进行自我管理。控制管辖区通过一项公司法或其他法律，允许公民投票选举地方政府作为独立的法律实体运作。地方政府官员提交了一份公司注册文件，并获得了一份宪章，以纪念该领土的新地位。。

市政公司由具有专属法律权限的管辖司法管辖区授权，如州或省。如果地方政府通过的法律不与管辖区的法律相冲突，州或省会抽走自己的一些权力，允许当地地区在与生活质量问题有关的问题上进行自治。市政公司处理诸如交通、商业许可、健康和安全条例以及授权治安法官和小额索赔法庭等事项。世界上许多国家都使用这种权力本地化，包括美国、加拿大和英国。。

授予市政公司的权力称为警察权。它允许地方政府设立自己的警察部门，并通过法律来维持秩序，规范公民在其领土内的行为。这项补助金背后的理由是假定地方政府比地区或联邦政府更有能力确定适用于当地普通生活的标准。

市政公司享有与具有独立法人地位的正规公司相同的权利和权限。对于法人城市、城镇或村庄，这意味着其有资格与私营部门签订商品和服务合同。它还可以像普通公司一样，通过发行市政债券等证券向公众募集资金。同样重要的是，公民个人可以起诉地方政府的一系列过失，从维护市政服务和设施的疏忽到警察或其他政府官员滥用权力。。

作为市政公司组织的地方政府维持地方预算，可以评估税收以支持市政服务。他们通常更容易通过谈判获得执政当局的支持，因为他们有自己的民选政府层级，如市长和市议会，对当地民众有重大影响。