當投資者收到其原始投資中不被視為投資收益或資本利得的一部分時,就會產生資本回報。請註意,資本回報減少了投資者調整後的成本基礎。一旦股票調整後的成本基礎降至零,任何後續收益將作為資本收益徵稅。
當個人進行投資時,他們將委託人投入到工作中,希望產生一個稱為成本基礎的回報。當本金返還給投資者時,就是資本的返還。因為它不包括收益(或損失),所以它不被認為是應稅的,它類似於拿回你原來的錢。
資本回報不應與回報混淆
1:45
有些型別的投資允許投資者在獲得收益(或虧損)之前先收回資本,然後再進行稅收。例如401(k)計劃或個人退休賬戶等符合條件的退休賬戶以及從永久人壽保險單中累積的現金。這些產品都是先進先出(FIFO)的例子,因為投資者在觸及收益之前會收回第一美元。
成本基礎是指投資者為一項投資支付的總成本,股票的成本基礎根據股票股利、股票分割和購買股票的佣金成本進行調整。對投資者和財務顧問來說,跟蹤每項投資的成本基礎是很重要的,這樣就可以確定資本支付的任何回報。
當投資者購買投資並將其**以獲取收益時,納稅人必須在個人所得稅申報表上申報資本收益,銷售價格減去投資的成本基礎即為**的資本收益。如果投資者收到的金額低於或等於成本基礎,則付款是資本回報,而不是資本收益。
例如,假設一位投資者以每股20美元的價格購買了100股XYZ普通股,該股票按2:1的比例進行股票分割,這樣投資者調整後的持股總額為200股,每股10美元。如果投資者以15美元的價格**股票,前10美元被視為資本回報,不徵稅。每股額外的5美元是資本收益,併在個人納稅申報表上報告。
合夥企業的定義是兩個或兩個以上的人貢獻資產,經營一個實體分享利潤的企業。雙方使用合夥協議建立合夥關係。計算合夥企業的資本回報可能很困難。
合夥人在實體中的權益在合夥人的資本賬戶中進行跟蹤,該賬戶由合夥人貢獻的任何現金或資產以及合夥人的利潤份額增加。合夥人的利息因任何提款或擔保付款以及合夥人在合夥企業虧損中的份額而減少。提取至合夥人的資本賬戶餘額被視為資本回報,不屬於應稅事項。
然而,一旦將全部資本賬戶餘額支付給合夥人,任何額外付款都被視為合夥人的收入,併在合夥人的個人納稅申報表上徵稅。
關鍵區別–roic與roce ROIC(投資資本回報率)和ROCE(使用資本回報率)是為財政年度末計算的兩個基本比率。這兩個指標在性質上大體相似,但差別有限。ROIC與ROCE的關鍵區別主要在於計算方法上,ROIC衡量的是總資本投入的效...