什麼是利率上限(an interest rate ceiling)？
利率上限是特定交易中允許的最高利率。它與利率下限相反。
金融交易通常包括利率上限作為其合同條款的一部分。例如，它們通常用於可調利率抵押協議（ARMs）。
關鍵要點
- 利率上限是一項合同條款，概述了該交易允許的最高利率。
- 他們通常用於可變利率貸款，如武器。
- 加上類似的措施，如上限增加規定，利率上限是為了保護借款人免受利息風險。然而，它們也可以透過降低借款人拖欠貸款的風險而使貸款人受益。
瞭解利率上限
利率上限，也稱為利率“上限”，是指貸款人在協商貸款時可以向借款人收取的最高利率。數千年來，利率上限一直是商業的一部分，傳統上，利率上限是用來保護借款人免受掠奪性貸款行為的侵害。
然而，最近一段時間，利率上限經常被用來防範利率風險。也就是說，為了保護借款人免受在特定合同有效期內利率可能大幅上升的風險。
高利貸法有著古老的淵源，存在於每一個主要的宗教傳統中；美國的高利貸法規以英國模式為基礎，旨在遏制濫用貸款的行為。
除了指定最高利率水平外，可變利率貸款還可以包括利率上升到最高水平的速度條件。通常，這些所謂的“上限增長”準備金將大致設定為通脹率，目前通脹率徘徊在2%左右。
一般來說，當利率整體上升時，利率上限和上限上調準備金對借款人特別有利。畢竟，如果在貸款到期前達到最高利率，借款人有可能在很長一段時間內支付低於市場利率的利息。這為銀行創造了機會成本，因為如果沒有利率上限，他們可以以更新更高的利率把錢借給新的借款人。
在美國以及世界上其他一些國家，存在著各種與利率上限有關的法律法規。一個常見的例子是高利貸法，它概述了法律允許的最高利率。通常情況下，這些利率徘徊在35%左右，儘管有些貸款機構存在例外情況，例如專門從事發薪日貸款的貸款機構。
利率上限的真例項子
為了說明這一點，請考慮手臂的情況。一個借款人可能很有能力以抵押貸款談判時普遍的利率為一個部門提供服務。然而，如果利率在整個抵押貸款期間繼續無限期上升，大多數借款人最終將無法償還貸款。為了防止這種情況，ARM合同通常包括利率上限，以確保貸款中使用的利率在抵押期限內不能超過一定水平。
從很多方面來說，這一規定對雙方都有利：除了降低借款人的利率風險外，還降低了借款人拖欠貸款的風險，從而降低了貸款人的風險。
