什麼是一級資本比率(the tier 1 capital ratio)？

一級資本比率是指銀行的核心一級資本（即股本和已披露準備金）與風險加權資產總額的比率。它是衡量一家銀行財務實力的關鍵指標，已被作為巴塞爾協議III銀行監管協議的一部分採用。

一級資本比率衡量一家銀行的核心股權資本與其總風險加權資產的比率，其中包括該銀行持有的所有系統加權信用風險的資產。例如，銀行的庫存現金和**證券的權重為0%，而抵押貸款的權重為50%。

一級資本是核心資本，由銀行的普通股、留存收益、累計其他綜合收益（AOCI）、非累計永久性優先股以及對這些賬戶的任何監管調整組成。

關鍵要點

• 一級資本比率是指銀行的核心一級資本（即股本和已披露準備金）與風險加權資產總額的比率。
• 它是衡量一家銀行財務實力的關鍵指標，已被作為巴塞爾協議III銀行監管協議的一部分採用。
• 為了迫使銀行增加資本緩衝，確保它們能夠在資不抵債之前抵禦金融危機，巴塞爾協議III將收緊一級資本和風險加權資產（RWAs）。 

一級資本比率的公式為：

一級資本比率=一級資本風險加權資產總額\text{1級資本比率}=\frac{\text{1級資本}}{\text{1級資本總額}}一級資本比率=風險加權資產總額一級資本​

一級資本比率告訴你什麼？

一級資本比率是2010年金融危機後制定的巴塞爾協議III國際資本和流動性標準的基礎。金融危機表明，許多銀行的資本太少，無法吸收損失或保持流動性，資金來源過於負債，股本不足。

為了迫使銀行增加資本緩衝，並確保它們能夠在資不抵債之前抵禦金融危機，巴塞爾協議III將收緊一級資本和風險加權資產（RWA）。一級資本的權益部分必須至少佔RWA的4.5%。一級資本比率必須至少為6%。

巴塞爾協議III還引入了一級資本的最低槓桿比率，該比率必須至少佔總資產的3%，對於那些大到不能倒的具有系統重要性的全球銀行來說更高。由於美歐之間的僵局，巴塞爾協議III的規定尚未最終確定。

一個公司的風險加權資產包括該公司持有的所有資產，這些資產被系統地加權為信用風險。中央銀行通常為不同的資產類別制定加權標準；現金和**債券的風險為零，而抵押貸款或汽車貸款的風險更大。風險加權資產的權重將根據其信用風險不斷增加。現金的權重為0%，而信用風險增加的貸款的權重為20%、50%或100%。

一級資本比率與一級普通資本比率略有不同。一級資本包括銀行股本、已披露準備金和不可贖回、非累積優先股的總和。然而，一級普通資本不包括所有型別的優先股以及非控股權益。一級普通資本包括公司的普通股、留存收益和其他綜合收益。

一級資本比率示例

例如，假設ABC銀行的股東權益為300萬美元，留存收益為200萬美元，那麼其一級資本為500萬美元。ABC銀行的風險加權資產為5000萬美元。因此，其一級資本比率為10%（500萬美元/5000萬美元），與最低要求相比，其資本充足。

另一方面，DEF銀行留存收益60萬美元，股東權益40萬美元，一級資本為100萬美元。DEF銀行的風險加權資產為2500萬美元。因此，bank DEF的一級資本比率為4%（100萬美元/2500萬美元），這是資本不足，因為它低於巴塞爾協議III規定的最低一級資本比率。

GHI銀行的一級資本為500萬美元，風險加權資產為8333萬美元。因此，銀行GHI的一級資本比率為6%（500萬美元/8333萬美元），這被視為資本充足，因為它等於最低一級資本比率。

一級資本比率與一級槓桿率之差

一級槓桿率是銀行機構的核心資本與其總資產之間的關係。一級槓桿比率的計算方法是：一級資本除以銀行的平均合併資產總額和某些表外風險敞口。與一級資本比率類似，一級槓桿比率被中央貨幣當局用作一種工具，以確保銀行的資本充足率，並對金融公司能夠利用其資本基礎但不使用分母中的風險加權資產的程度施加限制。