3-2-1首付按揭

3-2-1首付按揭貸款允許借款人透過預付款在貸款的前三年降低利率。一般來說，3-2-1購房貸款只適用於一手房和二手房，而投資性房產則不符合條件。3-2-1回購也不能作為可調利率抵押貸款（ARM）的一部分，初始期限不到五年。...

什麼是3-2-1首付按揭(a 3-2-1 buy-down mortgage)？

3-2-1首付按揭貸款允許借款人透過預付款在貸款的前三年降低利率。一般來說，3-2-1購房貸款只適用於一手房和二手房，而投資性房產則不符合條件。3-2-1回購也不能作為可調利率抵押貸款（ARM）的一部分，初始期限不到五年。

關鍵要點

一個3-2-1買斷按揭貸款允許貸款人較低的利率，按揭貸款的頭三年還款
作為預付款的回報，貸款利息在第一年減少3個百分點，第二年減少2個百分點，第三年減少1個百分點，在部分基準利率的基礎上。
買斷期結束後，抵押貸款恢復為基準利率的固定利率貸款。
這些貸款的目的是幫助新購房者買得起一套房產，貸款人或賣家可以補貼一部分購房款。

3-2-1買斷按揭如何運作

買斷是一種抵押貸款融資技術，買方能夠獲得較低的利率，至少在頭幾年的抵押貸款，或可能其整個生命購買提供了預付款。這類似於借款人購買抵押貸款折扣點的做法，是一種臨時補貼買斷。透過在交割時支付額外的首付，借款人可以暫時購買較低的利率結構。在3-2-1首付按揭貸款中，貸款利率第一年下調3%，第二年下調2%，第三年下調1%。貸款的剩餘期限存在永久利率。這可以與2-1回購相比，即第一年利率降低2個點，第二年利率降低1個點，然後在回購期到期後回到已結算利率。

3-2-1首付對於貸款之初就有現金的購房者來說是一個很有吸引力的選擇。它也適用於那些期望在未來幾年獲得更高收入的借款人。在前三年較低的利息費用和較低的月供，借款人可以預留現金用於其他支出。

與2-1回購一樣，在第三年年底降息時，利率重置為永久利率。這一固定利率為借款人提供了一定程度的財務保障，並允許編製預算。在這一點上，3-2-1成為一個傳統的貸款和提供穩定性，特別是當比較可變利率抵押貸款或可調利率抵押貸款（ARM）。這兩款具有長期移動利息支出的產品使買家在貸款期限內面臨巨大的利率風險。不穩定的利息也增加了借款人最終需要為票據再融資的可能性。