美國證券交易委員會表格ATS-R是一個季度更新，替代交易系統（ATS）需要向美國證券交易委員會（SEC）備案。它報告上一季度透過交易系統進行的所有證券交易的數量和金額。...
sec表格ats-r
美國證券交易委員會表格ATS-R是一個季度更新，替代交易系統（ATS）需要向美國證券交易委員會（SEC）備案。它報告上一季度透過交易系統進行的所有證券交易的數量和金額。
關鍵要點
- 美國證券交易委員會的ATS-R表格被其他交易系統用來報告上一季度美國證券交易委員會啟用的證券交易的數量和金額。
- 另類交易系統主要為機構投資者提供大宗證券的私人買賣。
- 另類交易系統雖可申請成為證券交易所，但並非證券交易所。
另類交易系統（ats）定義
**將另類交易系統（ATS）定義為SEC監管的證券電子平臺。
SEC將替代交易系統定義為“任何組織、協會、個人、團體或系統（1）構成、維持，或提供市場場所或設施，以彙集證券的買方和賣方，或以其他方式履行證券交易法第3b-16條所指的證券交易所通常履行的職能；（二）沒有（一）對認股人在該組織、協會、個人、團體或者系統上的交易行為以外的其他行為制定規則的，或者（二）對認股人進行除排除交易以外的紀律處分的。”
理解表ats-r
SEC表格ATS-R報告了替代交易系統在其處理的每種證券的單位交易量和美元交易量方面的季度活動。ATS必須在每個日曆季度結束後30天內提交表格。
報告中的資產型別
表格必須提供透過系統進行的活動的詳細資訊，包括以下交易：
- 上市權益證券
- 納斯達克全國市場證券
- 納斯達克 小型股市場證券
- 144A條例 權益性證券
- 低價股
- 其他權益證券
- 權利和保證
- 列出的選項
- 未列出的選項
- **證券
- 市政證券
- 公司債務證券
- 抵押相關證券
- 其他債務證券
自動交易系統還必須提供在自動交易系統上進行的大多數此類交易的單位和美元交易量資料。
關於ats
ATS不是證券交易所，但可以向SEC申請成為證券交易所。另一種交易系統是經紀人-交易商而不是交易所。它的功能是匹配買家和賣家，通常是為了大量的資產。例如，像高盛（goldmansachs）或大通（Chase）這樣的機構投資者可能會使用ATS來尋找另一個想要購買100萬股微軟（Microsoft）股票的機構投資者。
另一種交易系統的定義是“暗池”，即不向其他使用者顯示使用者訂單的價格和大小。這筆交易是私下進行的，即“暗箱操作”，以避免如此大規模的交易對股價產生意外影響。出現在大型交易所訂單簿上的大型交易可能會造成多米諾骨牌效應。
另類交易系統是美國和加拿大使用的術語。在歐洲，它們被稱為多邊貿易設施。
