全世界從1987年的金融危機和2008年的次貸危機中吸取的最大教訓之一是，我們在借錢購買住房或為住房再融資時都應該謹慎行事。你選擇的抵押貸款型別可能意味著在未來某一天直接擁有你的房子，或發現自己處於止贖甚至破產的權利，在你的貸款期限中間的區別。...
全世界從1987年的金融危機和2008年的次貸危機中吸取的最大教訓之一是，我們在借錢購買住房或為住房再融資時都應該謹慎行事。你選擇的抵押貸款型別可能意味著在未來某一天直接擁有你的房子，或發現自己處於止贖甚至破產的權利，在你的貸款期限中間的區別。
有沒有辦法避免落入後者的陷阱？你當然可以這樣做，選擇一個正確的抵押貸款不會太大的風險，你。在本文中，我們將討論人們通常難以跟上的抵押貸款型別，並解釋為什麼當他們與錯誤的借款人匹配時，這是一個壞主意。
關鍵要點
- 當抵押貸款與錯誤型別的借款人匹配時，往往會有風險。
- 即使利率較低，你也會以40年期固定利率抵押貸款的利息把更多的錢扔出窗外。
- 可調利率抵押貸款利率可能上升，這意味著你將支付更多的利息時，他們重置。
- 不僅是利息抵押貸款利率高於其他，但你也必須支付本金首付的某一天。
- 僅限利率的可調利率抵押貸款將兩種風險產品組合成一種風險相同的產品。
什麼使抵押貸款有風險？
我們中的許多人已經開始相信，某些型別的抵押貸款本身就有風險，主要是因為房地產危機期間發生的事情。但大多數抵押貸款專家會告訴你，這不一定是真的。事實上，市場上的一些抵押貸款對於合適的消費者來說風險並不大。風險抵押貸款實際上是一種與借款人償還能力不符的貸款產品。在危機期間，某些抵押貸款型別與錯誤的借款人匹配，而放貸者則讓他們陷入再融資的困境。當房價上漲時，這可能是真的。但當價值下降時，情況並非如此。
危機後不久的房地產市場統計資料支援這些說法。根據抵押貸款銀行家協會（Mortgage Bankers Association）的全國拖欠調查，2010年第二季度，止贖率最高的貸款是次級可調利率抵押貸款（ARM）。這些貸款的止贖起始利率為3.39%。隨著利率的不斷變化，ARMs對於財務狀況不太理想的借款人來說是一種風險特別大的抵押貸款產品。
以下是調查顯示的其他抵押貸款產品的止贖起始利率：
- VA貸款：0.70%，
- 優質固定貸款：0.71%
- FHA貸款：1.02%
- 主要武器：1.96%
- 次級固定貸款：2.3%
根據這些資料，任何型別的抵押貸款對次級借款人來說都可能是個壞主意，如果他們不瞭解ARMs，優質借款人也無法倖免麻煩。事實上，那些在經濟上不適合他們的借款人甚至可能會發現一些固定利率抵押貸款有問題，正如我們在下麵的第一種風險抵押貸款型別中看到的那樣。
40年期固定利率抵押貸款
擁有固定利率抵押貸款的借款人可能有較低的止贖率，但這並不意味著這些抵押貸款總是一個好主意。那是因為從長遠來看你付出的代價會更高。這是怎麼回事？很簡單。你的借款期越長，你最終支付的利息就越多。
下麵是一個假設的情況來演示。假設你想買一套20萬美元的房子，首付10%。你需要借的錢是18萬美元（20萬減去2萬美元）。按5%的利率計算，以下是每月的付款額，以及如果您將貸款保留一輩子，您將根據各種條件支付的總金額：
