什么是再融资浪潮(a refinance wave)？

当利率的变化促使房主对抵押贷款进行更多的再融资时，就会出现再融资浪潮。

虽然没有具体的指标来确定是什么构成了一个浪潮，但研究房地产市场的金融分析师可能会在短期利率变化时观察再融资浪潮的迹象。

关键要点

• 当利率变动促使更多房主为抵押贷款再融资时，就会出现再融资浪潮。 
• 再融资浪潮往往是由短期利率下降引发的，因为较低的利率可能会促使房主从长期固定利率抵押贷款转向短期可调利率抵押贷款。 
• 短期利率的上升也可能引发再融资潮，因为一些拥有可调利率抵押贷款的房主为了避免利率持续上升，确保稳定的还款计划，会再融资为固定利率抵押贷款。
• 虽然许多借款人再融资只是为了利用更好的利率和节省资金，其他人再融资清算一些房屋净值。

理解再融资浪潮

再融资浪潮往往是由短期利率下降引发的。较低的利率可能会促使房主从长期固定利率抵押贷款转向短期可调利率抵押贷款。

出于各种原因，这对房主来说是一个很有吸引力的策略。首先，向短期抵押贷款再融资可以大大缩短房主完全拥有房屋的时间。它还可以减少整个贷款期限内支付的抵押贷款利息总额。

相反，短期利率上升也会引发再融资潮。在这种情况下，拥有可调利率抵押贷款的房主通常会再融资为固定利率抵押贷款，以避免利率持续上升，并确保稳定的还款计划。

虽然许多借款人可能只是为了利用更高的利率和节省资金而进行再融资，但其他人则会进行再融资，以清算部分房屋净值。这种策略可以让房主利用不断升值的房屋价值来帮助支付更高利息的信用卡债务，或资助大学学费或退休计划。

再融资浪潮与再融资成本

一般来说，利率较低时，固定利率贷款最具吸引力，因为每月对本息的支付都锁定在贷款的生命期内，即使利率上升也不会增加。

如果你正在考虑为你的抵押贷款再融资，一定要计算相关成本，以确保它在财务上是值得的。

可调利率贷款受利率波动的影响，利率波动是不可预测的。通常，可调利率抵押贷款为借款人提供的初始利率远低于固定利率贷款的利率。因此，这是不罕见的房主发起一个住房贷款作为一个可调利率抵押贷款和再融资成为一个固定利率抵押贷款在以后的日子。

由于再融资本质上是偿还一个住房贷款和启动一个新的贷款，借款人必须意识到与再融资相关的额外成本，包括新贷款的关闭成本。一些贷款机构提供零结清成本抵押贷款，例如，通过为借款人支付抵押贷款的结清成本，并提高借款人的抵押贷款利率，以支付其随着时间推移的支出。