围绕年金以及年金是否是一个好的投资选择的争论多年来一直很激烈，似乎不会很快停止。但我们不必重新讨论通常的论点，而是从另一个角度来看待它。

如果你目前正在计划退休，并且正在寻找合适的金融工具来实现最佳的增长和收入结果，你最好使用股息股票投资方法，而不是使用年金。

股息增长前景

当你建立年金时，你投资组合的收益就变得非常有限。根据你所选择的年金类型，你要么立即年金没有增长，要么由于其他类型年金的费用而增长很小。有了股息的股票组合，你不仅可以从股息中获得收益，还可以从股票价格的增长中获得资本收益。

股息股票增长的缺点是，你将承担更多的波动，因为没有保证。只要你不在股市下跌时抛售股票，只靠分红过活，这就不是什么大问题。

另一方面，如果这个因素会让你夜不能寐，那么年金带来的保证可能值得你在增长中权衡。请记住，年金是一种保险单，所以它们只和你购买它们的公司一样好。如果公司倒闭，你就没钱了。

税收不断增加

在税收方面，这两种选择有两个主要区别。首先是你的收入如何纳税；第二个是你的继承人的成本基础，如果你死后把资产转嫁给他们。

根据你在年金中的收入所付的税，你将按你的普通收入率纳税。 然而，对于股息股票，你对合格股息支付较低的利率，如果你处于最低的两个税级，你不需要支付任何税。此外，如果你为了盈利而抛售股票，最高税率等级的资本利得税最高为20%。 这会使你在退休期间交的税有很大的不同。

当你把资产转移到你的财产上时，你的继承人的成本基础会有不同的规则。有了年金，他们得到的基础和你一样。对于股票，他们得到的是所谓的升幅基础这意味着他们的成本基础是你死的那天股票的价格。即使你在股票上获得了100%的收益，这也会对他们最终被征税的金额产生重大影响。如果他们以新的基准**，他们将不欠资本利得税。

费用是怎么加起来的

收费会破坏投资组合的增长潜力。它们使你更难达到目标，因为你不仅要获得实现目标所需的回报，而且还必须收回你为投资支付的费用。

拥有股息股票投资组合是拥有资产最便宜的方式之一。你支付交易费用购买股票，然后不必支付任何其他费用，直到你**股票。在大多数经纪公司，你甚至可以在不增加额外成本的情况下将股息再投资。如果你的投资结构使你最终靠分红过活，而不**股票，那么你只需支付一笔费用。

而年金则充满了费用。你不仅有大笔的预付佣金，而且如果你想退出合同，你还得交退保费，基金费用等等。

底线

年金是为退休做准备的一种昂贵的方式。使用股息股票将看到费用和税收的最小化，你仍然可以得到非工作年所需的增长和收入。