对于股票市场的投资者来说，确定一只股票的内在价值对于判断它是被高估还是被低估很重要。内在价值是通过基本面分析计算出的公司价值，它考虑了各种定量因素。内在价值通常不同于当前的市场价值。...
对于股票市场的投资者来说，确定一只股票的内在价值对于判断它是被高估还是被低估很重要。内在价值是通过基本面分析计算出的公司价值，它考虑了各种定量因素。内在价值通常不同于当前的市场价值。
虽然内在价值通常被作为一个基本案例，但许多投资者和分析师经常使用各种比率来更快更容易地估计股价。比率分析也经常与内在价值计算结合起来看待。
关键要点
- 比率可以用来估计股票的价值。
- 与基本内在价值模型相比，股票比率值可以是更快更容易的选择。
- 替代比率法有助于估计非上市公司或陷入困境的公司的价值。
比率和部门
一般来说，比率的使用通常是在特定部门内进行研究的。股票比率分析可以快速了解股票价格的合理性，以及股票被高估或低估的可能性。
分析师也可以在基本内在价值模型中使用比率。特别是，当自由现金流、营业收入和净收入不可靠或不存在时，比率倍数用于确定终值计算以及创建估值。
综上所述，投资者可以在不同类型的分析中研究或使用100种比率。Investopedia通过其网站平台从多个不同角度讨论股票比率分析。
下面是一些流行的比率，可以提供一些快速洞察股票价格。
市盈率和市盈率
市盈率（P/E）可以有多种用途。顾名思义，它是一家公司的股价除以过去12个月的每股收益。后续市盈率基于历史结果，而远期市盈率基于预测估计。一般来说，市盈率通常被归类为一种估值比率。
考虑到一家公司的历史每股收益结果，投资者可以很容易地利用一些可比公司的市盈率平均值来找到股票的估计每股价格。此外，观察一家公司的实际市盈率也可以让我们深入了解股票与同行相比的合理性。
市盈率越高，价值中的投机行为就越多，通常来自对未来潜力的乐观预期。这意味着公开市场的投资者愿意为公司每1美元的收益支付更多的钱。较低的市盈率通常更合理，但也可能表明潜在的低估，如果大大低于同行。
peg比率
市盈率增长率（PEG）是对市盈率的一种扩展分析。股票的市盈率除以收益增长率就是股票的市盈率。对于金融业的许多人来说，这是一个重要的数据，因为它考虑到了公司的盈利增长，并倾向于为投资者提供一个与市盈率相比的盈利能力增长的全局视图。
虽然低市盈率可能会让一只股票看起来值得购买，但考虑到增长率，情况可能会有所不同。联系汇率比率越低，考虑到其盈利表现，该股可能被低估的程度就越高。挂钩比率值表示股票定价过高或过低的程度因行业和公司类型而异。此外，通常认为低于1的挂钩比率表明股票可能定价过低，但这可能因行业而异。
PEG比率的准确性取决于输入的准确性和可靠性。此外，PEG可以用前后增长率来计算。根据不同的分析，前后可能会有很大的不同，这将影响挂钩。
预定价格
市盈率（P/B）是将公司股价纳入等式的另一个比率。账面价值是以股价除以每股账面价值计算的。在这个比率中，每股账面价值等于公司的每股股东权益，股东权益是账面价值的速报。
与市盈率类似，市盈率越高，股价越虚高。反之亦然，市盈率越低，上行潜力越大。市盈率和市盈率往往是最好的比较，他们的同行的比率。P/B通常被认为是一种偿付能力比率。
股息价格比
市盈率（P/D）主要用于分析股息股票。这个比率表明投资者愿意为公司在12个月内支付的每1美元股息支付多少。这个比率在比较一只股票的价值和它自身的价值，或者和其他支付股息的股票时是最有用的。
使用比率的替代方法
有些公司没有营业收入、净收入或自由现金流。他们也可能不会期望在未来很长一段时间内产生这些指标中的任何一个。这可能适用于私人公司、最近上市的首次公开发行（ipo）公司以及可能陷入困境的公司。因此，某些比率被认为比其他比率更全面，因此更适合用于其他估价方法。
销售价格比
市盈率通常很流行，因为大多数公司都有销售。这些销售额也将显示出某种增长率。
市盈率的计算方法是将当前股价除以12个月的每股销售额。当前的股票价格可以通过在任何主要的金融网站上**股票符号来找到。每股销售指标的计算方法是将公司12个月的销售额除以已发行股票的数量。与同行相比，较低的市盈率可能意味着估值偏低。高市盈率意味着估值过高。
企业销售价值比
有些公司可能不会公开交易。在这种情况下，没有公开股价或公开发行的股票。因此，利用企业价值是有帮助的。
企业价值是市场资本化的替代品。主要的区别在于它将债务因素纳入了等式中。对于非上市公司，通过将股东权益和总债务相加，然后减去现金来计算企业销售价值（EV/S）。对于一家上市公司来说，企业价值的计算可以简单地用市值加上债务总额，再减去现金。综合来看，企业价值是企业资本化的一种观点。
企业价值与息税折旧摊销前利润之比
企业价值与息税折旧摊销前利润之比与企业价值/秒相似。然而，企业价值/息税折旧摊销前利润要求公司拥有合理的营业收入水平，并结合折旧和摊销。企业价值的计算方法同上。息税折旧摊销前利润的计算方法是将折旧和摊销计入营业收入（也称为息税前利润）。企业价值/息税折旧摊销前利润和其他息税折旧摊销前利润倍数通常用于合并和收购分析。
