现金覆盖率公式是会计师和企业主确定企业是否有足够资金支付利息和日常运营成本的一种方法。它还将有助于确定企业是否能够盈利，或者必须将所有资金用于偿还债务。比率本身很容易计算，只需几个步骤即可完成。高于1的答案更好，低于1的答案通常表明企业很快就会破产。

现金覆盖率是一个包含三个数字的公式：息税前利润（EBIT）、折旧等非现金费用和利息费用。利息费用应仅包括支付的款项，而不包括折扣或溢价。大多数簿记员、会计师和会计软件都可以计算出这些数字，如果他们不知道的话。从公式中得出的数字显示了一家公司相对于其债务拥有多少资金。

该公式首先计算息税前利润，并将其添加到非现金费用中。如果息税前利润为300美元（USD），非现金费用为100美元，则总额为400美元。然后将该数字除以利息费用。例如，如果利息费用为200美元，则计算为400/200。剩下2，比例为2:1。

剩余的数字表示公司必须支付多少费用。在上面的例子中，公司每1美元的债务就有2美元。公司将有能力偿还债务，并在所有费用支出后有剩余利润。

如果该数字小于1，则会使公司处于不利地位。这意味着公司无法偿还所有债务。小于1的数字被视为企业破产的指标，通常在几年内。这个数字越高，公司做得越好。

现金覆盖率被用作一个指标，以显示任何给定的企业是否能够履行其财务义务。它使用企业的实际成本和费用，因此在显示公司成功方面被认为是准确的。如果公司使用费用估算，现金覆盖率仍然可以准确，但前提是估算正确。