你應該在哪些市場交易？

隨著技術的進步和貿易創新的繼續，世界上可以使用的貿易工具種類正在擴大。即使看似獨立的市場也在試圖搶奪對方的市場份額。

例如，一個人不再需要購買實物黃金，甚至不需要從期貨合約購買黃金，他們只需購買交易所交易基金（ETF）就可以參與黃金價格的變動。考慮到貨幣、大宗商品、股票和其他投資也可能出現類似的情況，交易員可以對交易方式進行微調，並根據自己的具體情況進行調整。

交易風格、金融資源、地點以及一個人交易（或想要交易）的時間，都可以發揮作用，使市場最適合個人。由於其中一些市場可能並不熟悉，我們將研究兩個常見的交易者群體，以及他們如何利用其他市場來改善他們的交易。重要的是要意識到這些替代方案，因為它們可能提供一些微調，從長遠來看可以產生更好的結果。

市場型別

根據教育程度和經驗，一個人甚至可能不完全瞭解只需點選滑鼠即可訪問的投資或交易工具。即使在避免抽象和非流動性市場的同時，交易員也可以在許多不同的市場中找到交易：

• 股票市場：這個眾所周知的市場只涉及購買/做空一家公司的股票。
• ETF市場：代表各種行業、貨幣和商品的基金。與股票交易類似，這些基金可以快速買賣或長期持有。
• 外匯市場：外匯市場促進一種貨幣兌換另一種貨幣。貨幣總是成對交易，有許多潛在的組合，但只有一些是流動性很強的。
• 期權市場：允許參與者持有資產衍生工具頭寸的市場。因此，期權不是標的資產的所有權（儘管存在權利和義務），而是期權價格（連同其他投入）隨標的資產提供的價值（或缺乏）而波動。
• 差價合約（CFD）：股票、外匯和期權市場的混合體，允許參與者在基於基礎資產的衍生產品中進行交易。一般來說，差價合約沒有到期日、溢價或佣金（見經紀人的條款和條件），但通常要求參與者支付比實際實物市場上看到的產品更大的買賣價差。

雖然還有其他市場，但這些市場現在都很容易從家裡進入，幾乎任何人都可以透過網際網路連線。每個市場都有不同的優缺點。正因為如此，許多交易者可能決定只交易一個市場，因為他們覺得它適合他們生活的一個方面，或者他們缺乏可用市場的知識。這可能意味著，鑒於交易員的交易風格，他們沒有利用正確的市場。

替代市場

日內交易者

外匯市場交易的主要吸引力在於所需投資最少。賬戶通常只需100美元就可以開立，允許個人進行全球貨幣、指數和大宗商品的日常交易。在外匯市場上，交易者實際上是在用一種貨幣兌換另一種貨幣，可能是在一個以另一種貨幣計價的賬戶中。

它看起來不錯，進入門檻低，一般沒有佣金（但支付差價），高槓桿（高風險/高回報），以及圖表和研究等自由交易工具。但是，如果一個人想交易外匯或差價合約，就有其他的選擇，這可以涵蓋幾乎所有其他市場。

交易所交易基金現在允許交易員透過在證券交易所進行交易來參與匯率變動。雖然開設一個日間交易股票/ETF賬戶需要更多的資金，但ETF本身也有一些優勢，即ETF本身可以槓桿化或非槓桿化。這意味著，希望為每一次價格上漲承擔額外風險/回報的人可以透過購買一隻“3倍牛市”的ETF來實現。

此外，對於ETF，交易員不需要支付價差。相反，他們可以坐在出價或出價提供流動性，從而收集ECN回扣（抵消佣金，或提供額外利潤）。這是非常有利的貨幣對與有限的流動，或當交易者希望實施倒賣策略。

ETF還允許交易員參與其他市場，如石油黃金、白銀或股指的走勢；交易員可以走出CFD市場，開始交易ETF，為他們提供更廣泛的產品。根據交易方式，使用ETF、CFD和外匯市場可能是明智的。不同的工具可以用來對沖或利用價格上的斷開，例如貨幣對在沒有相應ETF移動的情況下移動（反之亦然）。

長期投資者

大宗商品往往吸引長期投資者，但他們可能不熟悉期貨市場，因此他們沒有直接參與黃金、白銀或鉑金等大宗商品的走勢。此外，它們不太可能有不同的貨幣敞口。儘管他們可能考慮過期權交易，但該工具的時限性質並不適合他們的交易計劃。

這是另一個機會，瞭解不同的市場可以開啟新的大門，即使是保守的投資者誰很少交易。在瞭解了不同的市場之後，外匯市場可以用來獲得貨幣敞口。etf還可以用來獲得貨幣敞口，以及參與黃金、石油、白銀甚至其他全球經濟體的價格變動。

長期交易者可以使用CFD，因為在時間範圍內，買賣價差最小，而且它們提供了期權的一些好處，但沒有到期日。例如，大型藍籌股通常可以透過CFD獲得。股票並非實際擁有，這允許在使用較少資本的情況下參與價格變動（因為如果需要，可以使用高槓桿），但差價合約不提供投票權或與擁有該公司股份相關的任何額外津貼。

在交易任何工具時，重要的是要瞭解稅收以及這些工具如何符合總體目標，包括退休。每種儀器的處理可能略有不同；因此，尋求專業人士的建議是明智的。

底線

重要的是要意識到替代品是存在的。這並不意味著每一種選擇對每個人都有好處，但使用市場組合或微調我們與這些市場的互動方式會對結果產生影響。對於一些人來說，這可能意味著他們需要改變市場，因為如果他們繼續做他們正在做的事情，他們的成功是不可能的。

另一方面，合併其他市場可能會帶來一些好處，比如成本、資本支出和風險方面的微小變化，這些變化從長期來看可能會產生巨大影響。熟悉所有可用的市場將提供更多的機會，並可能增加利潤或降低成本。