你應該為你的下一個家付全部現金嗎？

俗話說：“現金為王。”。然而，在買房的時候，這種理念聽起來是真的嗎？

準備好支付現金不僅可以讓你在有動力的賣家急於成交的情況下獲得優勢，還可以幫助你在房地產市場上與賣家打交道，那裡庫存緊張，競拍者可能在爭奪房產。

在某些人和某些房地產市場，支付全部現金買房是有意義的，但也要確保考慮到不利因素。

關鍵要點

• 現金優惠可以讓買家在積極的賣家急於成交的情況下獲得優勢，也可以讓賣家在許多競購者爭奪房產的緊張市場中獲得優勢。
• 對於某些人和某些市場來說，支付全部現金買房是有意義的，但一定要考慮到不利因素，比如在一個資產類別中佔用過多的投資資本，失去抵押貸款的槓桿作用，以及犧牲流動性。

用現金買房的好處

1.你是個更有吸引力的買家。一個知道你不打算申請抵押貸款的賣家可能會更認真地對待你。佛羅裡達州博卡拉頓的註冊財務規劃師瑪麗亞當（Mari Adam）指出，抵押過程可能很耗時，而且申請人總是有可能被拒絕，交易會失敗，賣家必須重新開始。

2.你可以得到更好的交易。正如現金使你成為一個更有吸引力的買家，它也使你在一個更好的位置討價還價。即使是從未聽過“金錢的時間價值”這句話的賣家也會直覺地明白，他們越早拿到錢，就越早可以投資或利用它。

3.你不必忍受抵押貸款的麻煩。自2007年至2008年的房地產泡沫和隨之而來的金融危機以來，抵押貸款承銷商收緊了決定誰值得貸款的標準。因此，他們可能會要求更多的檔案，甚至從買家與堅實的收入和無可挑剔的信用記錄。

雖然這可能是貸款行業的一個謹慎步驟，但對抵押貸款申請人來說，這可能意味著更多的時間和更大的壓力。

其他買家除了付現金外別無選擇。”亞當說：“我們有一些買家無法獲得新的抵押貸款，因為他們已經有了另一套待售房屋的現有抵押貸款。”由於他們無法獲得新的抵押貸款，他們用全部現金購買了新的房產。一旦舊房產售出，他們可以對新房產進行抵押，或者為了節省利息而決定完全放棄抵押。”

4.你永遠不會因為償還抵押貸款而失眠。抵押貸款是大多數人每月必須支付的最大單筆賬單，如果他們的收入因失業或其他不幸而下降，抵押貸款也是最大的負擔。

幾年前，房主有時會舉行燒錢派對來慶祝他們最後的還款。如今，普通房主不太可能在同一個地方獃足夠長的時間來償還30年甚至15年的抵押貸款。此外，當利率下降時，房主通常會對抵押貸款進行再融資，這會使他們的貸款義務進一步延長到未來。

5.你會期待無抵押退休。如果心平氣和對你來說很重要，那麼提前還清房貸或者先付現金買房都是明智之舉。當你接近退休時，這一點尤其正確。儘管根據美聯儲的資料，與20年前相比，退休年齡的美國人背負住房債務的人要多得多。許多理財規劃師認為，無債退休至少對心理有好處。

“如果有人在退休後縮小到一個便宜的房子，”邁克爾J。加里是賓夕法尼亞州紐敦市的一名註冊理財規劃師，“我通常建議他們使用現有房屋的資產，不要在新房子上獲得抵押貸款。”

用現金買房的缺點

1.你將在一個資產類別中佔用大量資金。如果買房所需的現金代表了你大部分的儲蓄，那麼你將違背個人理財的神聖規則之一：多樣化。

更重要的是，許多研究顯示，從投資回報率來看，住宅地產歷來落後於股票。這就是為什麼大多數理財規劃師告訴你，把房子當作一個居住的地方，而不是一項投資。

2.你將失去抵押貸款提供的財務槓桿。當你用借來的錢購買一項資產時，假設該資產增值，你的潛在回報就會更高。

例如，假設你買了一套價值30萬美元的房子，後來價值增加了10萬美元，現在價值40萬美元。如果你用現金買了房子，你的回報率將是33%（30萬美元的收益為10萬美元）。然而，如果你付了20%的首付，借了剩下的80%，你的回報率將是166%（在你6萬美元首付的基礎上增加了10萬美元）。這個過於簡單化的例子忽略了按揭付款、稅收減免和其他因素，但這是一個普遍的原則。

值得註意的是，槓桿作用也在另一個方向發揮作用。如果你的房子貶值，你可能會損失更多，在百分比的基礎上，如果你有抵押貸款比如果你支付現金。如果你打算獃在家裡，這也許無關緊要，但如果你需要搬家，你可能會發現你欠你的貸款人的錢比你從**中得到的錢還多。

3.你會犧牲流動性。流動性是指如果你需要的話，你可以多快地從投資中取出現金。大多數型別的銀行賬戶是完全流動的，這意味著你幾乎可以立即獲得現金。共同基金和經紀賬戶可能需要更長的時間，但不會太多。然而，一套房子很容易就需要幾個月才能賣掉。

當然，你可以透過房屋凈值貸款、房屋凈值信貸額度或反向抵押貸款，以房屋凈值為抵押借款。然而，正如加里所指出的，所有這些選項都有缺點，包括費用和借款限額，所以它們不能隨便輸入。