你应该为你的下一个家付全部现金吗？

俗话说：“现金为王。”。然而，在买房的时候，这种理念听起来是真的吗？

准备好支付现金不仅可以让你在有动力的卖家急于成交的情况下获得优势，还可以帮助你在房地产市场上与卖家打交道，那里库存紧张，竞拍者可能在争夺房产。

在某些人和某些房地产市场，支付全部现金买房是有意义的，但也要确保考虑到不利因素。

关键要点

• 现金优惠可以让买家在积极的卖家急于成交的情况下获得优势，也可以让卖家在许多竞购者争夺房产的紧张市场中获得优势。
• 对于某些人和某些市场来说，支付全部现金买房是有意义的，但一定要考虑到不利因素，比如在一个资产类别中占用过多的投资资本，失去抵押贷款的杠杆作用，以及牺牲流动性。

用现金买房的好处

1.你是个更有吸引力的买家。一个知道你不打算申请抵押贷款的卖家可能会更认真地对待你。佛罗里达州博卡拉顿的注册财务规划师玛丽亚当（Mari Adam）指出，抵押过程可能很耗时，而且申请人总是有可能被拒绝，交易会失败，卖家必须重新开始。

2.你可以得到更好的交易。正如现金使你成为一个更有吸引力的买家，它也使你在一个更好的位置讨价还价。即使是从未听过“金钱的时间价值”这句话的卖家也会直觉地明白，他们越早拿到钱，就越早可以投资或利用它。

3.你不必忍受抵押贷款的麻烦。自2007年至2008年的房地产泡沫和随之而来的金融危机以来，抵押贷款承销商收紧了决定谁值得贷款的标准。因此，他们可能会要求更多的文件，甚至从买家与坚实的收入和无可挑剔的信用记录。

虽然这可能是贷款行业的一个谨慎步骤，但对抵押贷款申请人来说，这可能意味着更多的时间和更大的压力。

其他买家除了付现金外别无选择。”亚当说：“我们有一些买家无法获得新的抵押贷款，因为他们已经有了另一套待售房屋的现有抵押贷款。”由于他们无法获得新的抵押贷款，他们用全部现金购买了新的房产。一旦旧房产售出，他们可以对新房产进行抵押，或者为了节省利息而决定完全放弃抵押。”

4.你永远不会因为偿还抵押贷款而失眠。抵押贷款是大多数人每月必须支付的最大单笔账单，如果他们的收入因失业或其他不幸而下降，抵押贷款也是最大的负担。

几年前，房主有时会举行烧钱派对来庆祝他们最后的还款。如今，普通房主不太可能在同一个地方呆足够长的时间来偿还30年甚至15年的抵押贷款。此外，当利率下降时，房主通常会对抵押贷款进行再融资，这会使他们的贷款义务进一步延长到未来。

5.你会期待无抵押退休。如果心平气和对你来说很重要，那么提前还清房贷或者先付现金买房都是明智之举。当你接近退休时，这一点尤其正确。尽管根据美联储的数据，与20年前相比，退休年龄的美国人背负住房债务的人要多得多。许多理财规划师认为，无债退休至少对心理有好处。

“如果有人在退休后缩小到一个便宜的房子，”迈克尔J。加里是宾夕法尼亚州纽敦市的一名注册理财规划师，“我通常建议他们使用现有房屋的资产，不要在新房子上获得抵押贷款。”

用现金买房的缺点

1.你将在一个资产类别中占用大量资金。如果买房所需的现金代表了你大部分的储蓄，那么你将违背个人理财的神圣规则之一：多样化。

更重要的是，许多研究显示，从投资回报率来看，住宅地产历来落后于股票。这就是为什么大多数理财规划师告诉你，把房子当作一个居住的地方，而不是一项投资。

2.你将失去抵押贷款提供的财务杠杆。当你用借来的钱购买一项资产时，假设该资产增值，你的潜在回报就会更高。

例如，假设你买了一套价值30万美元的房子，后来价值增加了10万美元，现在价值40万美元。如果你用现金买了房子，你的回报率将是33%（30万美元的收益为10万美元）。然而，如果你付了20%的首付，借了剩下的80%，你的回报率将是166%（在你6万美元首付的基础上增加了10万美元）。这个过于简单化的例子忽略了按揭付款、税收减免和其他因素，但这是一个普遍的原则。

值得注意的是，杠杆作用也在另一个方向发挥作用。如果你的房子贬值，你可能会损失更多，在百分比的基础上，如果你有抵押贷款比如果你支付现金。如果你打算呆在家里，这也许无关紧要，但如果你需要搬家，你可能会发现你欠你的贷款人的钱比你从**中得到的钱还多。

3.你会牺牲流动性。流动性是指如果你需要的话，你可以多快地从投资中取出现金。大多数类型的银行账户是完全流动的，这意味着你几乎可以立即获得现金。共同基金和经纪账户可能需要更长的时间，但不会太多。然而，一套房子很容易就需要几个月才能卖掉。

当然，你可以通过房屋净值贷款、房屋净值信贷额度或反向抵押贷款，以房屋净值为抵押借款。然而，正如加里所指出的，所有这些选项都有缺点，包括费用和借款限额，所以它们不能随便输入。