什么是经营租赁(an operating lease)？

经营租赁是允许使用资产但不转让资产所有权的合同。

关键要点

• 经营租赁是允许使用资产但不转让资产所有权的合同。 
• 一般公认会计原则规则管理经营租赁的会计。
• 美国财务会计准则委员会（FASB）的一项新规定于2018年12月15日生效，规定除非租赁期短于12个月，否则所有租赁必须在资产负债表上确认。

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经营租赁

理解经营租赁

经营租赁被视为表外融资的一种形式，即租赁资产和相关负债（即未来租金支付）不包括在公司的资产负债表中。从历史上看，经营租赁使美国公司能够使数十亿美元的资产和负债不被记录在资产负债表上，从而使它们的负债率保持在较低水平。

要归类为经营租赁，该租赁必须符合一般公认会计原则（GAAP）的某些要求，该原则豁免该租赁被记录为资本租赁。公司必须测试四个标准-“亮线”测试，确定租赁合同是否必须登记为经营租赁或资本租赁。现行GAAP规则要求公司在下列情况下将租赁视为资本租赁：

• 租赁期届满，所有权转移给承租人的；
• 租赁包含廉价购买选择权；
• 租赁寿命超过资产经济寿命的75%；或者，
• 租赁付款的现值（PV）超过资产公允市场价值的90%。

如果不符合上述条件，则该租赁必须归类为经营租赁。美国国税局（IRS）可将经营租赁重新归类为资本租赁，以拒绝将租赁付款作为扣除，从而增加公司的应纳税所得额和纳税义务。

通常，以经营租赁方式租赁的资产包括房地产、飞机和使用寿命长的设备，如车辆、办公设备和行业专用机械。

自2018年12月15日起，美国财务会计准则委员会修订了租赁会计准则。最重要的是，该标准现在要求，除一年以下的短期租赁外，所有租赁都必须资本化。其他变化包括：

• 有助于确定承租人是否有权控制已确认资产的亮线测试存在差异。
• 对间接成本有一个新的定义，这可能会导致较少的间接成本被资本化。
• 根据新规定，要进行售后回租，资产的转让必须符合一定的收入确认要求。
• 这项新规定要求双方披露大量新的财务报表，无论是定量披露还是定性披露。

根据2018年12月15日生效的新财务会计准则委员会（FASB）规则，上市公司必须在资产负债表上确认所有租赁，除非租赁期短于12个月。

经营租赁与资本租赁

美国公认会计原则对经营租赁和资本租赁的会计处理方式不同，可能对企业的税收产生重大影响。经营租赁被视为租赁，租赁付款被视为经营费用。出租资产不计入公司资产负债表；他们在损益表上支出。因此，它们会影响运营和净收入。其他特征包括：

• 所有权：在租赁期内和租赁期后由出租人保留。
• 特价购买选项：不能包含特价购买选项。
• 期限：少于资产估计经济寿命的75%。
• 现值：租赁付款的现值低于资产公允市场价值的90%。
• 会计：无所有权风险。视为营业费用的付款；在资产负债表损益表（P&L）中显示。
• 税款：承租人视为出租；作为租赁费用处理的租赁付款。
• 风险/收益：仅限使用权。风险/利益由出租人承担。承租人支付维修费用。

相比之下，资本租赁更像是长期贷款或所有权。资产被视为承租人所有，并记录在资产负债表上。资本租赁被算作债务。它们会随着时间的推移而贬值并产生利息支出。其他特征包括：

• 所有权：可能在租赁期结束时转让给承租人。
• 廉价购买选择：使承租人购买资产低于公平市场价值。
• 期限：等于或超过资产估计使用寿命的75%。
• 现值：租赁付款的现值等于或超过资产原始成本的90%。
• 会计：考虑资产（租赁资产）和负债（租赁付款）的租赁。付款列在资产负债表上。
• 税：作为所有者，承租人要求折旧费和利息费。
• 风险/利益：转让给承租人。承租人支付维修费、保险费和税金。

常见问题

什么是定义经营租赁的关键特征(the key characteristics that define an operating lease)？

要归类为经营租赁，租赁必须符合公认会计原则（GAAP）的某些要求。经营租赁被视为租赁，租赁付款被视为经营费用。出租资产不计入公司资产负债表；他们在损益表上支出。因此，它们会影响运营和净收入。它是由出租人保留在租赁期间和之后，不能包含议价购买选择权。租赁期限低于资产估计经济寿命的75%，租赁付款的现值（PV）低于资产公允市场价值的90%。

gaap如何定义资本租赁？

一般公认会计原则认为资本租赁更像是长期贷款或所有权。资产被视为承租人所有，并记录在资产负债表上。资本租赁被算作债务。它们会随着时间的推移而贬值并产生利息支出。出租人可以在租赁期结束时将其转让给承租人，其中可能包含一种廉价购买选择权，使承租人能够以低于公平市场价值的价格购买。该期限等于或超过资产估计使用寿命的75%。租赁付款的现值等于或超过资产原始成本的90%。

什么是经营租赁的优点(the advantages of an operating lease)？

经营租赁具有一定的优势。其中最主要的一点是，它们允许企业更灵活地升级设备等资产，从而降低过时的风险。不存在所有权风险，付款被视为营业费用和免税额。最后，风险/利益仍由出租人承担，因为承租人只负责维护成本。