交易模型是一个明确定义的、逐步基于规则的结构，用于管理交易活动。在本文中，我们将介绍交易模型的基本概念，解释其优点，并提供如何构建自己的交易模型的说明。

建立交易模型的好处

使用基于规则的交易模型有很多好处：

• 模型是基于一套经过验证的规则。这有助于消除决策过程中的人类情绪。
• 模型可以很容易地在历史数据上进行回溯测试，以检查它们的价值，然后再投入真正的资金。
• 基于模型的回溯测试允许验证相关成本，这样交易者可以更真实地看到利润潜力。理论上2美元的利润看起来很有吸引力，但2.5美元的经纪费改变了这个等式。
• 模型可以自动发送移动警报、弹出消息和图表。这可以消除手动监视和操作的需要。通过一个模型，交易者可以很容易地跟踪10只股票的50天移动平均线（DMA）超过15天移动平均线。如果没有这样的自动化，手动跟踪哪怕是一只股票也会很困难。

如何建立自己的交易模式

要建立一个交易模型，你不需要高级的交易知识。但是，您确实需要了解价格是如何和为什么变动的（例如，由于世界**件），哪里存在利润机会，以及如何实际利用机会。新手和经验丰富的交易者可以从熟悉一些技术指标开始。这些为交易模式提供了有意义的见解。了解技术指标也将有助于交易者对趋势进行概念化，并对其模型进行定制策略和修改。在本文中，我们将重点讨论基于技术指标的交易。

简单交易模型策略示例

基于趋势反转的原理，一些交易者的行为是基于这样一种假设：下跌的东西会反弹（反之亦然）。利用趋势反转假设作为策略，我们将建立一个交易模型。在下面的步骤中，我们将通过一系列步骤创建一个交易模型，并测试它是否有利可图。

建立交易模型的流程图

1.概念化交易模式

在这一步中，交易员研究历史股票走势，以确定预测趋势并创建一个概念。这个概念可能是广泛数据分析的结果，也可能是基于偶然观察的预感。

在本文中，我们使用趋势反转来构建策略。最初的概念是：如果一只股票比前一天的收盘价下跌了x%，那么预计这一趋势将在未来几天逆转。

从这里开始，看看过去的数据，提出问题来提炼这个概念：这个概念是真的吗？这一概念是否只适用于少数几个选定的高波动性股票，还是适用于任何和所有股票？预期趋势逆转的持续时间（1天、1周或1个月）？什么是进入交易的下限？目标利润水平是多少？

一个初始概念通常包含许多未知数。交易者需要一些决定性的点或数字来开始。这些可能基于某些假设。例如：这种策略可能适用于贝塔值在2到3之间的波动性适中的股票。如果股票下跌3%，买入，等待未来15天趋势逆转，预期回报率为4%。这些数字是基于交易者的假设和经验。同样，对技术指标的基本了解也很重要。

2.识别机会

在这一步中，确定合适的交易机会或股票。这涉及根据历史数据验证概念。在示例概念中，我们以3%的跌幅买入。首先选择高波动性股票进行评估。您可以从交易所网站或雅虎等金融门户网站下载常用股票的历史数据！金融。使用电子表格公式，计算与前一天收盘价的百分比变化，过滤出符合条件的结果，并观察接下来几天的模式。下面是一个示例电子表格。

在这个例子中，股票的收盘价在2天内（2月4日和2月7日）跌破3%。仔细观察接下来的几天，就会发现趋势反转是否明显。2月5日的价格上涨了4.59%。到2月8日，这一变化低于预期的1.96%。

结果是否确凿？没有。一个观察结果符合概念的预期（4%及以上的变化），而一个观察结果不符合。

接下来，我们需要在更多的数据点和更多的股票上进一步检查我们的概念。在至少5年内对多只股票的日价格进行测试。观察哪些股票在规定的时间内出现了正趋势反转。如果积极结果的数量比消极结果的数量好，那么继续这个概念。如果没有，调整概念并重新测试或完全放弃概念并返回步骤1。

3.开发交易模式

在此阶段，我们将微调交易模型，并根据概念的评估结果引入必要的变化。我们继续在大型数据集上进行验证，并观察更多的变化。如果我们考虑具体的工作日，战略结果是否会改善？例如，周五股价下跌3%，是否会导致下周累计上涨5%或更多？如果我们选择贝塔值高于4的高波动性股票，结果会改善吗？

无论最初的概念是否显示出积极的结果，我们都可以验证这些定制。你可以不断探索多种模式。在这个阶段，你也可以使用计算机编程，通过让算法和计算机程序分析数据来识别盈利趋势。总的来说，我们的目标是提高我们的战略带来的积极成果，从而提高盈利能力。

一些交易者陷入了这个阶段，无休止地分析大数据集，参数略有变化。没有完美的交易模式。记住在测试中划清界限并做出决定。

4.进行实践性研究

我们的模型现在看起来很棒。它显示了大多数交易的正利润（例如，70%赢2美元，30%亏1美元）。我们的结论是，每10笔交易，我们可以获得7*2-3*1=11美元的可观利润。

这一阶段需要基于以下几点的实用性研究：

• 每笔交易的经纪成本是否有足够的利润空间？
• 我可能要做20笔交易，每笔500美元才能实现盈利，但我的可用资本只有8000美元。我的交易模式是否考虑了资本限额？
• 我多久可以交易一次？模型显示的是超出我可用资本的交易过于频繁，还是交易太少导致利润非常低？
• 理论结果是否符合必要的规定。它是否要求卖空或长期期权交易可能被禁止，或持有同时买入和卖出头寸，这可能也不被允许？

5.投入使用或放弃使用新模式

考虑上述测试、分析和调整的结果，做出决策。通过使用交易模型投资实际资金，或者放弃模型，从第1步重新开始。

记住，一旦你开始用真正的钱生活，继续跟踪、分析和评估结果是很重要的，尤其是在开始的时候。

6.做好故障和重启的准备

交易需要不断关注和改进策略。即使你的交易模式多年来一直在赚钱，市场发展也随时可能发生变化。为失败和损失做好准备。欢迎进一步定制和改进。准备好垃圾模型和移动到一个新的，如果你赔钱，找不到更多的定制。

7.通过构建假设情景确保风险管理

根据选定的策略，在选定的交易模式中纳入风险管理可能是不可能的，但如果事情看起来不像预期的那样，则制定备用计划是明智的。如果你买的股票下跌了3%，但下个月没有出现趋势逆转呢？你应该以有限的损失抛售那只股票还是继续持有那只股票？如果是像配股这样的公司行为，你应该怎么办？

底线

数以百计的交易概念已经存在，并且随着新交易者的定制每天都在增长。要成功建立一个交易模型，交易者必须有纪律、知识、毅力和公平的风险评估。其中一个主要的挑战来自交易者对自己制定的交易策略的情感依恋。这种对模型的盲目相信会导致越来越多的损失。基于模型的交易是关于情感的分离。如果模型失败了，就把它扔掉，设计一个新的模型，即使损失和时间有限。交易是关于盈利能力的，基于规则的交易模型中内置了规避损失的功能。