如何構建交易指標

埃利奧特和甘恩已成為世界貿易界家喻戶曉的名字。這些技術分析的先驅者發展了一些在該領域應用最廣泛的技術。但是拉爾夫·納爾遜·埃利奧特和W.D.甘恩是怎麼想到這些技術的，他們是怎麼變得如此成功的呢？說實話，這並不像聽起來那麼難！本文將帶您完成構建自己的自定義指標的過程，您可以使用該指標在競爭中獲得優勢。...

背景

回想一下，技術分析背後的理論表明，財務圖表考慮了所有的事情，即所有的基本面和環境因素。該理論接著指出，這些圖表顯示了可以透過技術指標來解釋的心理學元素。

為了更好地理解這一點，讓我們看一個例子。斐波那契回溯是從一個數學序列推匯出來的：1，1，2，3，5，8，13等等。我們可以看到當前的數字是前兩個數字的總和。這與市場有什麼關係？事實證明，這些回溯水平（33%，50%，66%）影響交易者的決策，以至於這些水平已經成為一組心理支援和阻力水平。這個想法是，透過在圖表上找到這些點，人們可以預測未來價格走勢的方向。

指示器的元件

所有的指標都是用來預測某一特定條件下的價格走勢。交易員試圖預測兩個基本情況：

支撐和阻力水平：這些都很重要，因為它們是價格反轉的領域。
時間：這一點很重要，因為你需要能夠預測何時會發生價格變動。

偶爾，指標會直接預測這兩個因素——就像布林格帶或埃利奧特波那樣——但指標通常會制定一套規則來釋出預測。

例如，當使用寬度推力指示器（由表示動量水平的線表示）時，我們需要知道哪些水平是相關的。指標本身只是一條線。廣度-推力指標與相對標準指數（RSI）類似，因為它是“區間指標”，用於衡量價格走勢的動量。當直線位於中間帶時，動量很小。當它上升到上層區域時，我們知道動量增加了，反之亦然。當動量從低水平上升時，可以看多倉位，在高水平動量達到峰值後看空倉位。重要的是要制定規則來解釋指標變動的含義，以便使其有用。

考慮到這一點，讓我們看看建立預測的方法。指標主要有兩類：獨特指標和混合指標。只有透過圖表分析的核心要素才能制定獨特的指標，而混合指標可以結合核心要素和現有指標。

獨特指標的組成部分

獨特的指標基於圖表和數學函式的固有方面。以下是兩個最常見的元件：

1.圖案

模式只是在給定的時間段內重覆明顯的價格序列。許多指標使用模式來表示未來可能的價格變動。例如，Elliott波動理論的前提是，所有價格都以某種模式移動，該模式在以下示例中簡化：

交易員還可以使用許多其他簡單的模式來確定週期內價格變動的區域。其中一些包括三角形、楔形和矩形。

這些型別的模式可以在圖表中識別，只需檢視它們；然而，計算機提供了一種更快的方法來完成這項任務。計算機應用程式和服務提供了自動定位這些模式的能力。

2.數學函式

數學函式的範圍可以從價格平均到基於體積和其他度量的更複雜的函式。例如，布林帶只是移動平均線上下的固定百分比。這個數學函式給出了一個清晰的價格通道，顯示支援和阻力水平。

混合動力指示器元件

混合指標使用現有指標的組合，可以被認為是過於簡單的交易系統。有無數種方法可以組合元素以形成有效的指標。下麵是MA交叉的一個例子：

這個混合指標利用了幾個不同的指標，包括移動平均線的三個例項。首先必鬚根據價格歷史繪製三天、七天和二十天的移動平均線。然後規則尋找一個交叉點來購買證券，或者尋找一個交叉點來**。該系統指出了可以預期的價格變動水平，並提供了一種合理的方法來估計何時會發生這種情況（隨著線越來越近）。可能是這樣的：

建立指標

交易員可以透過以下幾個簡單步驟建立指標：

確定要構建的指標型別：唯一或混合。
確定要包含在指標中的元件。
制定一套規則（如果必要的話）來控制何時何地應該發生價格變動。
透過回溯測試或紙面交易在真實市場中測試你的指標。
如果它產生了良好的回報，把它投入使用。

一個例子

假設我們想建立一個指標來衡量市場最基本的要素之一：價格波動。我們指標的目標是根據這種波動模式預測未來的價格走勢。

第一步：

我們希望開發一個獨特的指標使用兩個核心元素，一個模式和數學函式。

第二步：

檢視XYZ公司股票的周線圖，我們註意到牛市和熊市之間的一些基本波動，每個波動持續大約5天。由於我們的指標是衡量價格波動，我們應該對定義波動的模式和定義這些波動範圍的數學函式“價格平均數”感興趣。

第三步：

現在我們需要定義管理這些元素的規則。這些模式最容易定義：它們只是每五天左右交替出現的看漲和看跌模式。為了建立一個平均值，我們取了一個上升趨勢持續時間的樣本和一個下降趨勢持續時間的樣本。我們的最終結果應該是這些行動發生的預期時間段。為了定義波動的範圍，我們使用了相對高和相對低的值，並將它們設定在周線圖的高和低位置。接下來，要根據過去的傾斜/下降建立當前傾斜/下降的預測，我們只需平均總傾斜/下降，並預測未來發生的相同測量移動（+/-）。移動的方向和持續時間同樣由模式決定。