什么是激励性股票期权(incentive stock opti*** (isos))？

激励性股票期权（ISO）是一种公司福利，它赋予员工以折扣价购买公司股票的权利，并对利润给予可能的税收减免。合格iso的利润通常按资本利得率征税，而不是按普通收入的较高税率征税。不合格股票期权（NSO）作为普通收入征税。

通常，ISO股票只授予高层管理人员和高价值员工。iso也被称为法定或合格的股票期权。

关键要点

• 激励性股票期权（ISOs）是一种流行的衡量员工薪酬的方法，在未来某一天以折扣价格授予公司股票权利。
• 这类员工股票购买计划旨在留住关键员工或经理。
• iso需要至少两年的授予期和一年以上的持有期才能**。
• iso通常比其他类型的员工股票购买计划对利润有更优惠的税收待遇。

了解激励性股票期权（isos）

一些公司提供激励或法定股票期权，以鼓励员工长期留在公司，为公司的成长和发展以及随后的股价上涨作出贡献。

iso通常由上市公司或计划在未来某一天上市的私营公司发布，需要一份计划文件，明确列出哪些员工可以选择多少。这些雇员必须在收到通知后10年内行使其选择权。

期权可以作为一种增加工资的补偿形式，也可以作为代替传统加薪的奖励。股票期权和其他福利一样，可以用来吸引人才，尤其是在公司目前支付不起有竞争力的基本工资的情况下。

激励性股票期权（isos）的工作原理

股票期权是按雇主公司设定的价格发行或“授予”的，称为“行权价格”。这可能是当时股票估值的近似价格。

iso是在一个开始日期（即授予日期）发行的，然后雇员在行使日期行使购买期权的权利。一旦行使了期权，员工有权立即**股票或等待一段时间后再**。与非法定期权不同，ISOs的发行期通常为10年，之后期权到期。

ISOs通常可以以低于当前价格的价格购买股票 

员工股票期权（eso）通常有一个行权时间表，必须在员工行使期权之前得到满足。在某些情况下使用标准的三年悬崖计划，雇员将完全享有当时发给他们的所有期权。

其他雇主使用分级授予计划，允许雇员从授予后的第二年开始，每年投资五分之一的期权。然后，雇员将在授予后的第六年内完全享有所有期权。

特别注意事项

当行权期届满时，雇员可以按行权价格购买股票，或“行使期权”，然后，雇员可以按其现值**股票，将行权价格和**价格之间的差额作为利润收入囊中。

ISOs必须自行使之日起持有一年以上，自授予之日起持有两年以上，才有资格享受更优惠的税收待遇。

当然，不能保证股票价格会高于期权授予时的执行价。如果价格较低，员工可能会持有期权，直到到期日前，希望价格会上涨。iso通常在10年后到期。

追回条款也可能存在于ISO问题中。这些条件允许雇主收回期权，例如如果雇员离开公司的原因不是死亡、残疾或退休，或者如果公司本身在财务上无法履行期权义务。

激励性股票期权（isos）的税务处理

iso比不合格股票期权（non-qualified stock option，nso）有更优惠的税收待遇，部分原因是它们要求持有人持有股票的时间更长。普通股也是如此。股票必须持有一年以上，其销售利润才能作为资本利得而不是普通收入。

就ISOs而言，股份必须自行权之日起持有一年以上，自授予之日起持有两年以上。这两个条件都必须满足，利润才能算作资本利得，而不是收入。

让我们看一个例子。假设一家公司在2019年12月1日向一名员工授予100股ISOs。该员工可以在2021年12月1日之后行使期权或购买这100股ISOs。

员工可以在一年后的任何时间**期权，以有资格将利润视为资本收益。应税利润是执行价与**时价格之间的差额。

税率

截至2021年，资本利得税率为0%、15%或20%，具体取决于个人申报的收入。同时，个人申报者的边际所得税税率从10%到37%不等，具体取决于收入。

激励性股票期权（isos）与非限定性股票期权（nso）

不合格股票期权（NSO）是一种股票期权，行使时作为普通收入征税。此外，NSO的部分价值在行使后可能需要缴纳所得税预扣税。另一方面，对于ISOs，在实现利润之前不需要报告。

iso类似于非法定期权，因为它们可以以几种不同的方式行使。雇员可以预先支付现金来行使这些权利，也可以在无现金交易或股票交换中行使这些权利。**NSO的利润可作为普通收入或普通收入与资本收益的某种组合征税，具体取决于期权行使后多久**。

对于员工来说，ISO的缺点是，期权**前的等待期会带来更大的风险。此外，还存在从销售iso中获得足够大利润以触发联邦替代性最低税（AMT）的风险。这通常只适用于那些收入非常高、拥有大量期权的人。

在税收之外，ISOs的一个特点就是所谓的歧视。大多数其他类型的员工股票购买计划必须提供给满足某些最低要求的公司所有员工，而iso通常只提供给公司的高管和/或关键员工。iso可以非正式地比喻为不合格的退休计划，这也通常是面向那些在公司结构的高层，而不是合格的计划，必须提供给所有员工。