交易员如何使用cci（商品通道指数）来交易股票走势？

商品渠道指数（CCI）是由技术分析师唐纳德•兰伯特（Donald Lambert）开发的，他最初于1980年在《商品》杂志（现为《期货》）上发表了这一指数。尽管CCI的名字叫CCI，但它可以在任何市场上使用，而不仅仅用于商品。

CCI最初是为发现长期趋势变化而开发的，但已被交易员调整为在所有市场或时间范围内使用。多时间段的交易为活跃交易者提供了更多的买入或卖出信号。交易员通常在长期图表上使用CCI来确定主导趋势，在短期图表上使用CCI来隔离回调并生成交易信号。

战略和指标并非没有陷阱，调整战略标准和指标周期可能会提供更好的业绩。尽管所有系统都容易遭受损失交易，但实施止损策略有助于控制风险，测试CCI策略以实现市场盈利能力和时间框架是在开始交易之前值得迈出的第一步。

关键要点

• CCI是一个市场指标，用于跟踪可能表示买入或卖出的市场走势。
• CCI将当前价格与特定时间段内的平均价格进行比较。
• 不同的策略可以以不同的方式使用CCI，包括跨多个时间段使用CCI来建立主导趋势、回调或进入该趋势的切入点。
• 一些基于CCI的交易策略可能会产生多个错误信号，或者在情况发生变化时导致交易失败。

计算cci

CCI的计算公式如下：

了解商品渠道指数

CCI将当前价格与一段时间内的平均价格进行比较。指标在零上或零下波动，进入正或负区间。虽然大多数价值（约75%）介于-100和+100之间，但约25%的价值不在这一范围内，这表明价格走势存在很大的弱势或强势。

上面的图表在CCI计算中使用了30个周期；由于该图表是月度图表，因此每次新计算都基于最近30个月。20和40个周期的CCI也很常见。

期间是指指标将包含在其计算中的价格条的数量。价格条可以是一分钟、五分钟、每天、每周、每月或图表上可访问的任何时间段。

选择的周期越长（计算中的条数越多），指标在-100或+100之外移动的频率就越低。短线交易者喜欢较短的周期（计算中的价格条数越少），因为它提供了更多的信号，而长期交易者和投资者更喜欢一个较长的周期，如30或40。建议长期交易者使用日线图或周线图，而短期交易者可以将该指标应用于小时图甚至一分钟图。

特别注意事项

指标计算由绘图软件或交易平台自动完成；您只需输入希望使用的时段数，并为图表选择一个时间范围（即4小时、每天、每周）。Stockcharts.com、Freestockcharts.com以及Thinkorswim和MetaTrader等交易平台都提供了CCI指标。

当CCI高于+100时，这意味着价格远远高于指标衡量的平均价格。当指标低于-100时，价格远低于平均价格。

cci交易策略基础

基本的CCI策略用于跟踪CCI在+100以上的移动，这会产生买入信号，在-100以下的移动，这会产生卖出或空头交易信号。 投资者可能只想接受买入信号，在卖出信号出现时退出，然后在买入信号再次出现时再进行投资。

上面的周线图在2011年CCI跌破-100时发出了卖出信号，这将告诉长期交易者一个潜在的下跌趋势正在发生。更活跃的交易者也可以将此作为卖空信号。这张图表展示了2012年初买入信号是如何触发的，多头仓位在CCI跌破-100之前一直保持开放状态。

多时间框架cci策略

CCI也可以在多个时间段上使用。长期图表用于确定主导趋势，而短期图表用于确定该趋势的回调和切入点。更活跃的交易者通常使用多时间段策略，其中一种甚至可以用于日内交易，因为“长期”和“短期”与交易者希望头寸持续多久有关。

当CCI在你的长期图表上移动到+100以上时，这表明一个上升趋势，你只会在短期图表上观察买入信号。在长期CCI跌破-100之前，这一趋势一直被认为是存在的。

上图显示了自2012年初以来的每周上升趋势。 如果这是你的长期图表，你只会在短期图表上接受买入信号。

当使用日线图作为较短的时间框架时，交易者通常在CCI跌破-100然后反弹到-100以上时买入。然后，当CCI升至+100以上然后回落到+100以下时，谨慎的做法是退出交易。或者，如果长期CCI的趋势下降，这表明卖出信号退出所有多头头寸。

上图显示了日线图上的三个买入信号和两个卖出信号。由于长期图表上的CCI显示出上升趋势，因此不会发起短线交易。

当CCI在长期图表上低于-100时，只在短期图表上接受卖空信号。下跌趋势一直有效，直到较长期的CCI反弹到+100以上。图表表明，当CCI反弹到+100以上，然后在较短期的图表上回落到+100以下时，你应该进行短线交易。一旦CCI跌破-100，交易者就会退出空头交易，然后反弹到-100以上。或者，如果长期CCI的趋势上升，则退出所有空头头寸。

cci策略的变化与陷阱

您可以使用CCI来调整策略规则，使策略更加严格或宽松。例如，当使用多个时间段时，当长期CCI高于+100时，只在较短的时间段上进行多头仓位，从而使策略更加严格。这减少了信号的数量，但确保了整体趋势是强劲的。

在较短时间内的出入境规则也可以调整。例如，如果长期趋势是上升的，你可以允许短期图表上的CCI跌破-100，然后在买入前反弹到零上方（而不是-100）。这可能会导致付出更高的代价，但更能保证短期回落已经结束，长期趋势正在恢复。

随着退出，你可能希望让价格反弹到+100以上，然后回落到零以下​(而不是+100），然后再结束多头头寸。虽然这可能意味着通过一些小的回调来保持，但在一个非常强劲的趋势中，它可能会增加利润。

以上数字使用每周长期和每日短期图表。其他组合可以用来满足您的需要，例如每日和小时图表或15分钟和1分钟图表。如果您得到的交易信号太多或太少，请调整CCI的周期，以查看这是否纠正了问题。

不幸的是，这种策略很可能会产生多个错误信号，或者在形势变得动荡时导致交易失败。CCI很可能在信号水平上波动，导致损失或短期方向不明确。在这种情况下，相信第一个信号，只要长期图表确认你的进入方向。

此策略不包括